權值股；聯電 – 晶圓代工需求回溫 聯電28奈米 火力全開

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轉貼2018年11月1日工商時報，供同學參考

國貿局關切 聯電暫緩與晉華合作

工商時報 涂志豪／台北報導

晶圓代工大廠聯電昨（31）日表示，已收到電電公會代轉經濟部國貿局來函，希望聯電配合美國商務部對大陸福建晉華集成電路列入出口管制實體清單要求，聯電方面決定，暫緩與晉華之間的合作案，等出口管制事情結束後再協商後續合作事宜。

美國商務部宣布大陸福建晉華列入出口管制實體清單，美國商務部指出，晉華新記憶體晶片的生產力對美軍系統重要零件供應商的長遠經濟生存能力構成重大風險，將透過出口禁令，限制晉華威脅美軍系統重要零件供應商的能力。也就是說，美國企業必須持有特定許可證，才能向晉華出口零件、軟體和技術產品。

聯電原本有意持續與晉華合作，但昨日卻在國貿局以超高效率火速請電電公會代轉函件給聯電，希望聯電配合美國商務部要求，在經聯電高層評估後，決定暫停與晉華之間的合作案，等整件事情塵埃落定，再與晉華協商後續是否繼續合作。

聯電2016年與福建晉華簽約合作，聯電接受晉華委託開發DRAM相關製程技術。不過聯電僅負責技術開發，並沒進入DRAM產業或投資晉華規畫。據雙方原本合約，聯電將接受晉華委託開發DRAM相關製程技術，由晉華提供DRAM特用設備，並依開發進度由晉華支付聯電技術報酬金作為開發費用，開發成果由雙方共同擁有。

聯電原本是希望透過與晉華的合作，結合台灣半導體製造能力及大陸的市場與資金，在台灣進行DRAM製程技術研發，雙方合作所開發的技術主要應用在利基型DRAM的生產，未來亦能提供國內IC設計公司使用。對聯電而言，此一合作案將可把DRAM技術留在台灣。

不過晉華與聯電合作開發DRAM製程技術，並由晉華投資興建DRAM廠，卻引來美記憶體大廠美光（Micron）認定侵權。美光控告聯電及晉華侵害營業秘密及侵權，聯電則在大陸反控美光子公司多項產品侵犯專利權，大陸地區法院於7月初步判斷認定美光子公司侵權。至於美光在美國對聯電的提告目前仍在審理中。

評析
聯電決定，暫緩與晉華之間的合作案，等出口管制事情結束後再協商後續合作事宜。

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轉貼2018年11月2日中央社，供同學參考

美控福建晉華與聯電竊美光機密 價值2690億元

中央社華盛頓1日綜合外電報導

美國司法部長塞申斯今天宣布，控告中國國營福建晉華公司和台灣的聯華電子公司與3名個人，共謀竊取美國美光科技公司商業機密，估計價值達87.5億美元（約台幣2690億元）。

司法部除了今天宣布的刑事起訴罪名，還提起民事訴訟，申請禁制令阻止聯電和福建晉華將使用美光公司（Micron）失竊技術所生產的產品輸往美國。

起訴書指出，中國有意取得未擁有的動態隨機存取記憶體（DRAM）技術，而美光是美國唯一製造DRAM的業者。塞申斯（Jeff Sessions）說，聯電與福建晉華合夥，好讓中國能夠由美國竊得這種技術，用來和美國競爭。「這是厚顏無恥的陰謀。」

他指控，這些案件顯示，中國決心一路偷竊機密，促進經濟發展，而美國成為苦主。他說：「這種行徑不合法，是錯的，而且對我們的國家安全構成威脅，必須要停止。」

加州聖荷西市（San Jose）聯邦地方法院公布的起訴書指控，福建晉華集成電路（積體電路）公司和台灣民營的聯電公司以及聯電的3位高級主管，共謀竊取美光商業機密，以協助聯電和福建晉華研發許多電腦處理器使用的DRAM晶片。

起訴書說，涉案3名台灣男子是陳正坤（Stephen Chen Zhengkun）、何建亭（He Jianting，譯音）和王永明（Kenny Wang Yungming，譯音），他們全都曾在美光工作，並在加入聯電時竊走美光的技術，目的是要轉移給成立僅兩年的福建晉華公司。

陳正坤原本是美光公司高級主管，後來跳槽聯電，接下來出任福建晉華的總經理。這對美光構成重大威脅，這家美國半導體業巨擘的市值大約1000億美元，控制全球DRAM市場的20%至25%。

福建晉華4個月前在中國法院打贏與美光的專利權訴訟官司，獲法院下令美光停止在中國銷售十餘種固態硬碟、記憶卡和晶片。

為示報復，美國商務部10月29日才嚴格限制福建晉華購買美國的機器和材料以增加工廠生產DRAM的能力。這意味美國業者必須取得特別許可，才能出口供福建晉華使用的產品。

塞申斯說，中國由國家支持的計畫不斷竊取美國的工商業機密，這是最新一宗案件。

路透社報導，美國正擴大反制中國對美國企業的間諜活動，這是司法部9月以來提出的第4個案件。塞申斯強調，中國的間諜活動快速增加，美國政府將採取新的主動行動反制。

美國聯邦調查局（FBI）局長瑞伊（Christopher Wray）也發布聲明說：「中國對我們的創意、創新和經濟安全構成廣泛而嚴重威脅，沒有其他國家比得上。」

評析
美國控告福建晉華和聯電與3名個人，共謀竊取美國美光科技公司商業機密，估計價值達87.5億美元

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轉貼2018年11月2日中央社，供同學參考

遭美國指控竊取美光機密 聯電：嚴正以對

中央社記者張建中新竹2日電

美國加州北區聯邦檢察官辦公室起訴書指控中國福建晉華和台灣聯電與3名個人，共謀竊取美國美光商業機密。聯電表示，對於指控將嚴正以對，並竭力回應指控。

加州聖荷西市（San Jose）聯邦地方法院公布的起訴書指控，中國國營福建晉華集成電路（積體電路）公司和台灣民營的聯電公司及聯電的3位高級主管，共謀竊取美光商業機密，以協助聯電和福建晉華研發許多電腦處理器使用的動態隨機存取記憶體（DRAM）晶片。

起訴書指出，涉案3名台灣男子是陳正坤（Stephen Chen Zhengkun）、何建亭（He Jianting，譯音）和王永明（Kenny Wang Yungming，譯音），他們全都曾在美光工作，並在加入聯電時竊走美光的技術，目的是要轉移給成立僅兩年的福建晉華公司。

聯電聲明指出，美國政府的起訴內容實際與先前美光（Micron)對聯電提起民事訴訟主張的內容相同，對於美國檢察官辦公室在起訴前沒有事先通知聯電，並給予討論事件始末的機會，表示遺憾。

聯電表示，公司研發積體電路及其他技術近40年，不僅投注無數資源進行相關技術的研究發展，並且在世界各地擁有數以千計有效的技術專利布局。對於任何聯電可能違反法律的指控，聯電都將嚴正以對，並擬竭力回應指控，已委請律師處理，捍衛公司及股東權益。

評析
對於任何聯電可能違反法律的指控，聯電都將嚴正以對，捍衛公司及股東權益。

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美控福建晉華與聯電竊密 經長籲產業加強管控

中央社記者廖禹揚台北2日電

美國加州北區聯邦檢察官辦公室起訴書指控中國福建晉華和台灣聯電與3名個人，共謀竊取美國美光商業機密。經濟部長沈榮津今天呼籲，產業應加強管控，避免人才及關鍵技術流失。

加州聖荷西市（San Jose）聯邦地方法院公布的起訴書指控，中國國營福建晉華集成電路（積體電路）公司和台灣民營的聯電公司及聯電的3位高級主管，共謀竊取美光商業機密，估計價值達87.5億美元（約台幣2690億元）。

經濟部長沈榮津今天上午出席遠見高峰會受訪表示，此案目前已進入司法程序，經濟部「原則上都尊重」，更重要的是，企業應做好管理，避免各界關心的人才流失、核心關鍵技術遭竊等問題發生。

沈榮津提到，關鍵技術取得管道包括自主研發及授權，企業除加強自主研發能量外，應「取之有道」，透過合法授權管道取得，從此案可看出美國相當重視這項問題，呼籲產業界共同努力配合。

媒體問及，台灣出口至中國大陸及香港占比高，在半導體發展合作上難免有「紅線」，沈榮津表示，希望產業做好管理，否則「踩到紅線會帶來困擾」，經濟部也會透過管道與產業界交流，呼籲各界一同面對。

評析
經濟部長沈榮津呼籲，企業應做好管理，避免各界關心的人才流失、核心關鍵技術遭竊等問題發生。

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轉貼2018年11月2日中央社，供同學參考

打擊中國竊取智產權 台灣成美國新夥伴

中央社華盛頓1日綜合外電報導

美國司法部今天控告中國福建晉華、台灣聯電和3人竊取美國美光公司商業機密。美方並感謝台灣法務部協助調查，顯示美國對抗中國竊取智產權的行動中，已將台灣列為新夥伴。

加州聖荷西市（San Jose）聯邦地方法院的起訴書指控，中國國營的福建晉華公司、台灣的聯電公司和聯電3位高級主管，共謀竊取美光（Micron）的動態隨機存取記憶體（DRAM）技術，估值達87億5000萬美元（約新台幣2690億元）。

北加州聯邦檢察官謝振強（Alex Tse）在華府記者會上表示，本案的調查得以展現，「國際上有志一同夥伴間的執法合作，能夠保障全球貿易規則，並對抗國家主導的經濟間諜活動」。

謝振強讚揚台灣「顯然竭盡心力執行本身的營業祕密法」，他並對台灣的法務部和「幹練的執法能力」表示感謝。

數位媒體「石英」（Quartz）網站報導，美國司法官員透露，印象中台灣不曾協助過美國追查中國共產黨的企業間諜行為，但他們對於這項改變表示歡迎。

美國司法部一名高級官員在記者會後表示：「按照他們（台灣）在本案上的合作，未來很可能繼續。」

報導說，台灣的商標和著作權法律比中國更嚴格，執法也較佳。此外，全球半導體2/3由台灣企業製造。

不過，台灣政府協助美國政府控告中國國營企業，可能觸怒獨裁的中國領導人習近平，因他已將統一台灣視為主要政策目標。

近年來中國國企一再鎖定台灣人，誘使他們替中方從外國晶片製造商竊取智慧財產權。

評析
美方感謝台灣法務部協助調查，顯示美國對抗中國竊取智產權的行動中，已將台灣列為新夥伴。

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轉貼2018年11月2日聯合晚報，供同學參考

遭美起訴竊密 聯電：配合調查 不影響營運

聯合晚報 記者張瑞益／台北報導

美國司法部起訴聯電與相關員工並禁止涉侵權的產品銷美，聯電今天表示，起訴內容與先前美光對聯電提出的主張及內容相同，將配合調查並竭力回應該等指控。

聯電指出，聯電並無DRAM（動態隨機存取記憶體）產品，禁止輸美禁令對聯電沒有影響。

聯電走跌 台灣DRAM股大漲
受此訊息影響，聯電股價逆勢走跌，而台灣DRAM股南亞科技、華邦電、旺宏等則因為美祭出防堵大陸DRAM業重手，對原先市場擔心大陸產能開出而供過於求狀況出現曙光，今盤中同步大漲逾3%。

美國司法部控聯電與員工於2015年共謀竊取美光公司的營業秘密，並利用此一資訊為與聯電簽有技術合作協議的大陸晉華進行技術研發並移轉。

聯電發言人劉啟東指出，美國政府的起訴內容實際上與去年美光對聯電提起民事訴訟所主張的內容相同。聯電對於美國檢察官辦公室在起訴前，沒有事先通知聯華電子並給予討論事件始末的機會，表示遺憾。

聯電強調，該公司是台灣半導體產業的領導公司之一，持續研發積體電路及其他技術近40年。聯電不僅投注無數資源進行相關技術的研究發展，並且在世界各地擁有數以千計有效的技術專利布局。對於任何聯電可能違反法律的指控，都將嚴正以對，並擬竭力回應該等指控。

經濟部：不干預個別廠商
【記者徐碧華／台北報導】美國制裁大陸晉華，聯電表態暫緩為晉華開發技術，有媒體報導這是經濟部指示，透過電機電子工業同業公會轉發貿易局函令給聯電，官員澄清：「絕無此事。連口頭溝通都沒有。」

官員表示：一、這是個別廠商的事，經濟部不干預。二、不涉及上層政策。所以，不會因為聯電個案影響兩岸廠商的技術合作。三、貿易局該維護台灣廠商的利益，不會去做有損台廠利益的事。

評析
聯電指出，聯電並無DRAM產品，禁止輸美禁令對聯電沒有影響。

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轉貼2018年11月2日聯合晚報，供同學參考

陸拚研發DRAM、美全力防技術遭竊
台廠：有利產業發展

聯合晚報 記者張瑞益／台北報導

近幾年大陸積極發展半導體產業，其中，DRAM在半導體產業中的重要一環，大陸過去幾年間，更是不斷以高薪挖角具技術及研發力的相關人才，台廠更是感受最深，對美方全力防止大陸竊取相關技術，甚至是壓抑大陸DRAM研發，國內DRAM廠表示，若能延後陸廠大舉投入，對記憶體產業確實有利。

美、中二大全球重要經濟體，在經濟上的角力，從貿易戰延伸到科技產業的高端研發技術的攻防，事實上，美方全力防止中國在半導體及DRAM產業，以竊取技術的方式快速壯大並投入市場，對台廠或對整體產業而言，亦屬有利。

國內不願具名的記憶體大廠就指出，中國近十幾年來，在各產業上的發展，一貫的模式就是在亞洲國家高薪挖走研發人才，技術逐漸成熟之後，再以低價、傾銷的方式佔領市場，幾乎毫無節制的擴產，使得市場供給遠大於需求，也是陸廠搶佔市場時的一貫作風，一旦有陸廠介入，產業立成紅海，因此，國內業者認為，若能延後陸廠搶佔DRAM市場，對台廠DRAM廠及全球DRAM的市場秩序都正面看待。

陸廠高薪自台強力拉攏的半導體及記憶體相關人才，從多年前的台塑集團旗下記憶體廠華亞科董事長高啟全，到近日遭美方起訴的陳正坤均是鮮明的案例，陳正坤原本是美光公司高階主管，後來跳槽聯電，目前則是出任福建晉華的總經理

受到美方強力防杜陸廠，台股記憶體股今（2）日也以全面大漲回應，包括旺宏盤中漲幅逾9%，南亞科及華邦漲幅也都在5%以上。

評析
美方全力防止中國在半導體及DRAM產業，以竊取技術的方式快速壯大並投入市場，

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轉貼2018年11月2日自由時報，供同學參考

涉竊密遭美國起訴 彭博作家：台灣被聯電「打臉」

財經頻道／綜合報導

美國記憶體大廠美光（Micron）的商業機密遭竊案，美國司法部1日正式起訴中國福建晉華、台灣聯華電子及3名台灣涉案人士，《彭博》專欄作家高燦鳴（Tim Culpan）認為，聯電等於是「打臉」台灣，將可能讓台灣被認為是一個不可信任的地方，甚至危及台灣經濟。

時常對台灣科技業發表評論的《彭博》專欄作家高燦鳴今天撰文指出，台灣商業法規，包含對於內線交易及確認客戶身分等規定相當薄弱，他懷疑台灣可能還有更多智慧財產權竊取的案件。

高燦鳴指出，聯電在這起竊密案前，過去就曾因和艦案遭罰15萬美元，但後來卻被改判無罪。這也反映了台灣脆弱的司法結構和法規缺失。直到2009年，聯電公開收購和艦股權，也代表著台灣企圖留住自主研發技術的努力遭到了藐視。

高燦鳴認為，雖然在福建晉華遭美國商務部封殺後，聯電已表現將暫停為晉華研發，但事實上，聯電早在1年前就知道這起竊密案件了。

高燦鳴也羅列台灣商業相關法規薄弱的案例，除了智慧財產權外，兆豐金控在2016年因違反洗錢規定遭美國裁罰1.8億美元，管控制度如同「空殼」；此外，聯電的競爭對手之一的台積電，今年遭到WannaCry變種病毒攻擊，導致產線停工。而多年來台灣政府對於中國接連不斷的網路攻擊，毫無對抗之意，直到今年選舉才獲得一些注意。

至於內線交易、公司機密外洩的事件，高燦鳴對此進行調查，發現這在台灣產業環境中簡直輕而易舉，而且這些人竟然沒有一個人遭到台灣司法部門調查。也因此，他對於這次聯電涉嫌將美國公司的機密，洩漏給中國政府支持的公司，「遺憾的事實是，我竟然覺得不意外」。

高燦鳴也表示，台灣過去十多年重金建立起了科技生產的技術和能力，因此取得了西方企業的信任。但如今智慧財產權成為川普貿易戰中的核心議題，台灣在此刻也必須證明這份辛苦建立的信任依舊有效。

高燦鳴認為，如果台灣及其企業，無法確保他們能守住商業機密，那客戶就幾乎沒有理由繼續將訂單交給台灣企業，而中國官方及企業，也正渴望、並願意砸下重金接手這些訂單。因此，智財權保護不只是政治和安全議題，更是台灣經濟生存的關鍵。

評析
高燦鳴認為，聯電等於是「打臉」台灣，可能讓台灣被認為是一個不可信任的地方，甚至危及台灣經濟。

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轉貼2018年11月3日經濟日報，供同學參考

聯電2日發重訊：營運無虞

經濟日報 記者鐘惠玲、林宸誼／綜合報導

美國加州北區聯邦檢察官辦公室起訴聯電、晉華與三位員工共謀竊取美光的營業秘密，聯電昨（2）日一早發出重訊，表達對財務、業務等無重大影響，委請律師處理，捍衛公司及股東權益。大陸福建晉華積體電路公司未回應，但知情人士指出，美國實施制裁的第一天，晉華所有生產動作全面停止。

聯電指出，美國檢方指控聯電與其若干員工於2015年共謀竊取美光的營業秘密，與晉華進行技術研發並移轉。這是先前美光對聯電提起民事訴訟所主張的內容。對於美國檢察官辦公室起訴前沒有事先通知聯電、給予說明機會，表達遺憾。聯電發言人劉啟東先前強調，聯電配合規定，暫停協助晉華技術開發，直到相關限制取消為止。

福建晉華是繼中興通訊之後，美國政府再次對大陸科技企業實施禁售令。晉華是大陸「十三五」積體電路的重要企業，也是「中國製造2025計畫」的要角，原預計今年底小量投片試產，明年初開出幾千片的產能，訴訟戰加上商務部的禁令，斬斷晉華的量產之路，更重擊大陸DRAM發展計畫。

陸媒指出，美國實施出口管制的第一天，美國半導體合作方駐廠人員全部撤出，停止裝機，已經下單但未出貨的機台設備全數暫停出貨。

評析
聯電配合規定，暫停協助晉華技術開發，直到相關限制取消為止，對財務、業務等無重大影響。

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轉貼2018年11月3日經濟日報，供同學參考

美中大象打架 台廠受拖累

經濟日報 記者鐘惠玲

聯電與相關人員捲入在台灣及美國兩地的營業祕密訴訟，外界關注台廠與中、美雙方業界關係變化。因兩邊都是台灣關係密切的市場，在中美貿易戰中的訴訟更為敏感。而外界擔心聯電訂單流失，法人則認為聯電營運基本面危機更值得注意。

福建晉華是中國發展DRAM產業的指標大廠，美光則是美國主要記憶體大廠，全球DRAM三巨頭之一。業界人士評論中國DRAM產業崛起的情況時，永遠會提到三星、SK海力士或美光技術授權對大陸的重要性。如今晉華透過聯電取得技術，等於陸廠走捷徑又想躍居世界主要大廠，當然引發美國不滿。

聯電為晉華開發32奈米DRAM技術，跟主流標準型DRAM的1X奈米製程相比，算不上是可匹敵的先進技術，甚至只能用來製作利基型DRAM，對於中國記憶體業界來說，已經是突破技術障礙高牆的第一步。但敏感的是聯電開發的部分相關人員來自台灣美光，美國司法部的大動作凸顯美國不會坐視台灣協助中國發展半導體事業。

中美貿易戰是中、美「大象打架」，借力使力打擊對方是重要策略，加上事涉重要的記憶體產業技術與發展，更讓聯電與晉華對美光陣營的這一戰，在司法訴訟外增添政治敏感性。

聯電與福建晉華的合作範圍是DRAM製程技術開發，目前已先行暫停。聯電涉入美國司法控訴，投資人擔心引發轉單效應，不過部分法人認為，對聯電評價還是會著重晶圓代工本業的基本面。

聯電先前在法說會中指出，中低階智慧型手機銷售量持續走弱，加上國際貿易緊張、原油價格上漲及新興市場貨幣持續貶值，加劇宏觀環境的不確定性。先以提升投資報酬為目標，同時放慢對先進技術的擴張。

法人認為這才是聯電營運的挑戰。等到明年初消費性電子產品進入淡季時，8吋廠的產能可能下降，而12吋廠的28奈米製程產能利用率也面臨嚴峻挑戰。雖然聯電第3季業績創新高，最先進的14奈米FinFET製程占營收比重已達5％，單季每股純益為0.14元。但法人早已預估聯電明年獲利，恐將不如今年來得好。

評析
晉華透過聯電取得技術，等於陸廠走捷徑又想躍居世界主要大廠，當然引發美國不滿。

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DRAM專利糾紛 滾雪球…

經濟日報 記者鐘惠玲、白錫鏗／台北、台中報導

美光與聯電、福建晉華之間的訴訟，遍及中美台三地，涉及民事與刑事訴訟。去年9月，美光提出訴訟，台中地檢署以違反營業秘密法，起訴聯電與其他三人；去年12月美光在美國加州控告聯電侵害營業秘密。今年初，聯電於大陸福州對美光提出侵害專利權訴訟，要求禁售美光商品。

近期美國司法部也加入提告行列，正式對聯電、晉華與三位台灣美光前員工提起竊取營業秘密民事、刑事訴訟。

美光控訴前員工偷帶DRAM技術跳槽至聯電，使聯電開發F32 DRAM設計規則迅速完成，台中地檢署去年9月針對聯電、在聯電任職的何姓與王姓台灣美光前員工等人，依照違反營業秘密法，提出公訴，指何、王等在從台灣美光離職之後，轉赴聯電工作，但侵害美光的營業秘密。

在此案中，聯電前資深副總、晉華總經理陳正坤先是美光旗下的瑞晶公司總經理，再轉至聯電任職，之後再赴晉華擔任總座，成為這三家公司訴訟糾紛的核心，當時被檢方列為證人之一。

評析
美光與聯電、福建晉華之間的訴訟，遍及中美台三地，涉及民事與刑事訴訟。

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傳恐遭罰200億美元 聯電：談罰金還太早

中央社記者張建中新竹3日電

媒體報導，聯電遭美國司法部起訴指控竊取美光商業機密，聯電最高可能面臨200億美元罰金，聯電表示，目前談罰金還太早，將提出證據抗辯，捍衛權益。

加州聖荷西市（San Jose）聯邦地方法院公布的起訴書指控，中國國營福建晉華集成電路（積體電路）公司和台灣民營的聯電公司及聯電的3位高級主管，共謀竊取美光商業機密，以協助聯電和福建晉華研發許多電腦處理器使用的動態隨機存取記憶體（DRAM）晶片。

聯電對DIGITIMES等媒體報導發布澄清說明指出，美國司法部起訴控告竊取美光商業機密一案，目前仍處司法程序初期階段，距案件確定仍需漫長時日，目前談罰金還太早。

聯電表示，在判決有罪確定之前，推定無罪，將配合司法調查並採取適當措施，提出證據抗辯，捍衛公司權益。

經初步評估，聯電認為，本案對營運並無重大不利影響，不過，未來將視案件發展，揭露適當資訊。

評析
聯電表示，在判決有罪確定之前，推定無罪，將配合司法調查並採取適當措施，提出證據抗辯，捍衛公司權益。

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美控聯電與晉華竊密 半導體業者：台廠宜低調

中央社記者張建中新竹3日電

聯電與中國福建晉華遭美國司法部起訴指控共謀竊取美光商業機密，震撼各界。半導體業者認為，聯電遭刑事起訴，應與美中貿易戰有關，當前環境複雜，台灣廠商低調為宜。

聯電今年7月公告，中國福州市中級人民法院裁定美光(Micron)大陸子公司美光半導體銷售(上海)、美光半導體(西安)立即停止銷售、進口美光Crucial多項產品，大陸地區法院初步判定美光子公司侵犯聯電專利權。

經過4個月時間，聯電反遭美國司法部起訴，指控與福建晉華及聯電3位主管，共謀竊取美光商業機密，協助聯電和福建晉華研發許多電腦處理器使用的動態隨機存取記憶體(DRAM)晶片。

起訴書指出，涉案3人是前台灣美光總經理陳正坤，及工程技術人員何建廷和王永銘，他們在加入聯電時竊走美光的技術，目的是要轉移給成立僅兩年的晉華。

美光聲明表示，對美國司法部決定就竊取智慧財產權的刑事犯罪行為提起訴訟感到欣慰，司法部的舉措再次表明竊盜營業秘密的犯罪行為會得到公正處理。

聯電則公告指出，美國政府的起訴內容與先前美光對聯電提起民事訴訟主張的內容相同，對於美國司法部在起訴前沒有事先通知聯電，並給予討論事件始末的機會，表示遺憾。

聯電表示，公司研發積體電路及其他技術近40年，不僅投注無數資源進行相關技術的研究發展，並且在世界各地擁有數以千計有效的技術專利布局。對於任何聯電可能違反法律的指控，聯電都將嚴正以對，並擬竭力回應指控，已委請律師處理，捍衛公司及股東權益。

美國商務部先將晉華列入出口管制實體清單，美國企業必須持有特定許可證，才能向晉華出口零件、軟體和技術產品，美國司法部緊接著又起訴晉華、聯電與陳正坤等3人，半導體業者認為，這應與美中貿易戰有關。

業者表示，聯電就是太高調，才會成為美國政府鎖定的目標，隨著美國政府的介入，聯電恐難以在這案中全身而退，可能遭受的衝擊難以預料，視美中貿易戰後續發展而定。

當前環境複雜，廠商已不再單純面臨技術的競爭挑戰，還得面對國家與國家間競爭的問題。台積電創辦人張忠謀今年7月在出席台積電張忠謀大樓揭牌典禮時便說，現在不但是傳統的競爭，還有國際外交、政治產生出來的競爭，為台積電捏一把冷汗。

業者表示，中國市場龐大，廠商積極爭取合作機會搶商機，無可厚非，只是現在環境複雜，在美國與中國兩強相爭之際，台灣廠商應低調，以免遭受波及。

評析
聯電遭刑事起訴，應與美中貿易戰有關，當前環境複雜，台灣廠商低調為宜。

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轉貼2018年11月3日經濟日報，供同學參考

美中半導體商業對峙 政府為何幫美光打聯電？

經濟日報 記者李娟萍╱台北報導

美國司法部11月1日宣布將起訴大陸福建晉華、台灣聯電及晉華總經理陳正坤等在內的3名個人，指控其共謀盜竊美國記憶體廠美光（Micron）的DRAM相關技術機密，估算將面臨最高可能達6,000億元的天價罰鍰。

此事最令人感到吊詭的是，台中地檢署在2017年偵辦前美光員工違反營業秘密法過程，所取得存取資料，竟然在「美台司法互助協議」架構下，輾轉給了美方，以致於在這場美中半導體商業對峙戰中，被起訴的對象，還包含了聯電。

熟悉高科技產業智慧財產權之爭的文化大學競爭力研究中心主任杜紫宸分析，福建晉華是記憶體製造商，位於泉州縣級市晉江，聯電在廈門設有12吋晶圓廠，兩者是上下游合作關係，美方懷疑聯電技術入股晉華，擬以專利訴訟切斷其技術來源，讓晉華在技術上仰賴美光。此一作法，在半導體廠商索取專利權利金案例中，其實十分常見。

杜紫宸分析，一般慣例是，兩造從專利權利金先談起，談判破局才會開始打官司，美光要晉華交專利權利金，晉華嫌金額太高，想要自主研發，找日本人或台灣人幫忙自已做，晉華想的簡單，但美國人不同意，可以推斷的是，晉華應不是直接拿美光的技術直接抄，而是找美日的技術拼湊可行過程。

這就涉及了營業秘密，杜紫宸認為，依照美光的說法，有3位美光的前員工知道美光的技術，所以就告他們洩密。而聯電是幫兇，因為聯電協助其上游產業提高技術，聯電雖然是幫了美光的敵人，但理論上不會知道美光的營業秘密，總而言之，美光透過訴訟提高專利權利金談判的籌碼，讓晉華「投鼠忌器」。

杜紫宸表示，福建晉華也在福建中級法院，控告美光的產品侵犯其專利，福建法院今年7月已判決美光敗訴，導致美光的部分產品暫時禁止銷至大陸。「以訴止訴」是半導體產業的競爭手法，一切都是商業的對峙。

但是，此事引起軒然大波的原因，主要是美國及台灣司法單位扮演的角色為何？杜紫宸表示，韓國三星告過蘋果，蘋果也告過宏達電，美國司法部沒有介入，台灣司法單位也未進去，這次為何會透過「美台司法互助協議」互通聲氣？此案既不是跨國性犯罪，台灣也非原告，台灣政府為何要提供資料，幫美光打聯電？

杜紫宸認為，美國政府將美光案情升高，美國司法部主動攬在身上，主要是為了累積美方與中國貿易談判籌碼，美中貿易談判一旦成局，美光這種小案就不會成立，屆時，台灣的台中地檢署的處境就尷尬了，原本只是按照正常的程序辦案，現在卻應政府高層指示，將偵查不公開的資料送給AIT，連帶也犧牲了聯電。

杜紫宸認為，在這場美中商業利益競爭中，受害方不是我方，得利方也不是我方，但有三個被告是台籍人士，且有聯電這家半導體產業代表性大廠，台灣政府應該站在保護台灣國民立場，實在不該選邊站。

評析
在這場美中商業利益競爭中，台灣政府應該站在保護台灣國民立場，實在不該選邊站。

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轉貼2018年11月3日自由時報，供同學參考

美起訴聯電》彭博：失去智財權信任 恐危及台灣經濟

編譯羅綺／綜合報導



彭博專欄作家高燦鳴（Tim Culpan）指出，聯電涉及與晉華共謀竊取美光商業機密，有如賞了台灣一記耳光。台灣身為美國客戶和中國供應鏈之間的重要夥伴，一旦對保護智慧財產權的能力失去信任，可能危及台灣經濟的存續。

美控經濟間諜罪 聯電形同打臉台灣
高燦鳴表示，台灣的信譽問題並非首次成焦點，台灣執法普遍薄弱，包括內線交易法、確認客戶身分（KYC）等，推測可能還涉及更多智財權盜竊案。

他說，這次晉華案爆發前，聯電多起與中國的交易案也曾被質疑。十多年前聯電違法投資蘇州和艦科技，但僅遭處十五萬美元罰款，幾年後法院改判無罪，凸顯台灣司法結構薄弱和法規不完善；二○○九年聯電買下和艦股權，更顯示聯電對台灣試圖將研發技術留在本地的努力不屑一顧。這次聯電也是抱持藐視態度，即使一年前就獲知晉華竊密案，但聯電本週才宣布中止與晉華的研發工作。

台灣監管、法規不完善
高燦鳴認為，台灣法規的薄弱不僅表現在智財權的監管，二○一六年兆豐銀因未違反美國洗錢規定，遭到紐約州金融服務署裁罰一．八億美元，兆豐銀的法遵制度宛如虛設。

此外，網路安全問題也是另一個隱憂，日前台積電遭WannaCry變種病毒攻擊，導致生產線中斷，顯現中國駭客對台灣企業的攻擊，甚至可能造成全球影響。

高燦鳴並表示，台灣的內線交易問題也早已不是新聞，曾有消息人士向他吹噓，能夠輕易竊取企業機密，但這些人竟然都沒有受到台灣監管機構的調查。

高燦鳴指出，台灣政府花費了四十年、無數資金建立起科技能力，對於西方企業而言就是信任的象徵，相信台灣的合作夥伴會守住商業秘密。

然而，高燦鳴說，當一家台灣公司被指控向中國政府洩露美國機密時，「可悲的是我們已經不再感到驚訝」。

保護智財權 是國安問題
高燦鳴指出，智財權是川普政府與中國開啟貿易戰的核心，台灣必須證明依舊值得信賴；若台灣不能保護好機密，那麼全球客戶就沒理由繼續對台廠下單，而渴望取而代之的中企正虎視眈眈，北京當局也願意提供支助。

高燦鳴強調，台灣對智財權的保護，不僅是政治和安全問題，而是攸關台灣經濟的生存問題。

評析
高燦鳴強調，台灣對智財權的保護，不僅是政治和安全問題，而是攸關台灣經濟的生存問題。

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轉貼2018年11月3日自由時報，供同學參考

美起訴聯電》經濟部：關鍵技術取得要有道

記者黃佩君／台北報導



美國司法部一日正式起訴聯電及中國福建晉華竊取美光商業機密，若罪名成立，將共同面臨最高二百億美元（約六千二百億台幣）的罰款，遠高於聯電營收。對此，經濟部長沈榮津強調，「關鍵技術取得要有道」，兩岸半導體產業關聯緊密，踩到紅線會帶來困擾。

沈榮津指出，美國司法部行動已進入司法程序，經濟部原則上尊重。他說，企業一定要掌握自主關鍵技術並做好管理，不要透過不正常的管道，「關鍵技術取得要有道」，產業必須自己深耕、授權，並透過正常管道建立自主技術；同時也必須做好有效管理，否則關鍵技術流出，企業的產業競爭就會受很大影響。

籲產業加強控管 堵技術外流
由於兩岸半導體產業關聯緊密，沈榮津也強調，產業界一定要好好進行管理，「不管理好，踩到紅線會帶來困擾」。沈榮津表示，將透過管道與產業界交流，呼籲產業界共同面對。

對台供應鏈影響有限
除了起訴福建晉華及聯電，美國司法部也禁止其合作相關產品銷到美國。對此，經濟部工業局表示，該禁令對台灣供應鏈影響有限，因聯電已表示停止與晉華合作，目前尚在研發階段，產品尚未正式生產，對後續封裝及測試影響不大。

評析
企業一定要掌握自主關鍵技術並做好管理，不要透過不正常的管道，「關鍵技術取得要有道」

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轉貼2018年11月3日自由時報，供同學參考

遭美制裁、起訴 福建晉華：堅定自主研發

財經頻道／綜合報導

美國商務部日前，包含晉華及台灣聯電及3名台灣人也遭到司法部起訴。晉華今天在官網發布聲明，強調公司「始終堅定走自主研發路線」，重視智財權保護，並要求美方立即停止錯誤做法。

晉華今天下午在官網上發布聲明表示，該公司始終堅定走自主研發路線，並不斷加大投入發展記憶體產品的研發執照，也取得了一批專利成果，並強調公司「始終重視知識產權保護工作，不存在竊取其他公司技術的行為。」

聲明也指出，美光把晉華的發展視為威脅，採取各種手段阻止、破壞晉華發展，美方又將晉華列入出口管制實體清單，並採取司法措施。對此，他們「堅決維護企業的合法權益，要求對方立即停止錯誤做法，便利和促進雙方企業開展正常的貿易與合作。」

美國商務部29日宣佈，已威脅美國國安利益為由，將晉華列入出口管制實體清單，加以限制美國公司出口產品、軟體及技術出口給晉華。而才過2天，美國司法部也在週三宣布，針對美光商業機密遭竊案，正式起訴晉華、聯電3名台灣人。

對於美方對於福建晉華和聯電採取司法行動，美光昨日表示對結果感到欣慰；而聯電則表示遺憾，強調將會嚴正以對，並且擬竭力回應該等指控。

評析
晉華強調始終堅定走自主研發路線，重視智財權保護，並要求美方立即停止錯誤做法。

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轉貼2018年11月4日工商時報，供同學參考

美指控盜竊機密 晉華喊冤

工商時報 李書良／綜合報導



繼4月份中興通訊被美國以禁售令制裁後，近日美國再向中國半導體企業福建晉華開火，指控其與台灣聯電共謀盜竊美光（Micron）的DRAM相關技術機密。福建晉華昨（3）日發表聲明駁斥稱，公司始終重視智財權保護工作，不存在竊取其他公司技術的行為。

今年中美貿易戰陰霾籠罩全球，日前剛傳出美國總統川普與中國國家主席習近平熱線通話，兩國領袖將在本月底的阿根廷G20峰會期間會晤，可望為貿易戰降溫。但如今美方對福建晉華的步步進逼，卻讓雙方關係仍蒙上變數。

本輪中美雙方紛爭，除了巨額逆差問題，美方對中國推展「中國製造2025」（重點項目包括半導體、新能源汽車等）採用的巨額補貼與侵犯智財權手段相當介意。上月29日，美國商務部突以國安為由，將從事DRAM製造的福建晉華列入出口管制實體清單，禁止美企對其進行技術輸出，震驚全球市場。

本月1日，美國司法部跟進宣布，將起訴晉華與其台灣合作夥伴聯電，指控其共謀盜竊美國記憶體廠商美光的DRAM相關技術機密。由於福建晉華正計畫明年初以幾千片小規模進行投產，搶下中國首家量產DRAM的榮耀，美方此刻出手針對性甚強，加上事涉兩岸半導體業界，問題更顯複雜。

針對美方接連的大動作，福建晉華昨日在官網發表聲明表示，晉華始終堅定走自主研發路線，不斷加大投入，推展記憶體關聯產品的研發、製造，取得一批專利成果。公司始終重視智財權保護工作，不存在竊取其他公司技術的行為。

晉華指出，美光把晉華的發展視為威脅，採取各種手段阻止、破壞晉華的發展。美方將晉華列入美出口管制實體清單，並採取司法措施。對此，晉華堅決維護企業的合法權益，要求對方立即停止錯誤做法，便利和促進雙方企業開展正常的貿易與合作。

當前晉華案已被外界視為是「中興翻版」。4月份發生的中興通訊遭美國禁售令制裁案，給中興營運帶來極大衝擊，陸港兩地上市的中興第三季財報顯示，公司前三季虧損達72.6億元人民幣。福建晉華雖非上市公司，但牽涉的產業同樣敏感，未來發展持續受到業界關注。

評析
晉華堅決維護企業的合法權益，要求美方立即停止錯誤做法，便利和促進雙方企業開展正常的貿易與合作。

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轉貼2018年11月4日經濟日報，供同學參考

聯電被控竊取機密案 將提證據抗辯護權益

經濟日報 記者簡永祥／台北報導

美國司法部及美光控告聯電與福建晉華共識竊取DRAM大廠美光商業機密，聯電昨（3）日發布重訊指出，將配合司法調查並採取適當措施，提出證據抗辯，以捍衛聯電權益。

市場擔心恐遭罰高達200億美元（約新台幣6,198億元），聯電指出，美國加州北區聯邦檢察官辦公室起訴聯電一案，尚處於司法程序初期階段，距案件確定仍需漫長時日，媒體揭露的罰款金額為原告主張的最高金額，但此案在判決有罪確定前，推定無罪；在判決未確定前，此金額過於武斷。

聯電強調，目前評估此起訴對公司營運並無重大不利影響，未來將視案件發展，為適當之資訊揭露。

聯電稍早已火速切割與晉華的合作案，宣布暫停為晉華開發技術，直到禁令解除後，才會恢復為晉華開發技術。

評析
聯電發布重訊指出，將配合司法調查並採取適當措施，提出證據抗辯，以捍衛聯電權益。

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轉貼2018年11月5日聯合晚報，供同學參考

聯電嚇傻 創近3年新低價

聯合晚報 記者張瑞益、馬瑞璿／台北報導

美國司法部長宣布，起訴台灣的聯電、大陸國營福建晉華公司、，以及三名台灣人，控訴涉嫌共謀竊取美國半導體業者美光科技公司（Micron）商業機密，估計價值達87.5億美元（約新台幣2,711.6億元），受到此消息衝擊，今（5）日聯電（2303）股價重挫跌停，也寫下2015年9月以來近三年的新低，聯電收盤價為10.75元。

美國司法部長塞辛斯也表示，若罪名成立，被告將面臨最高15年監禁與500萬美元（約新台幣1.55億元）罰款，公司則可能面臨沒收非法所得與超過200億美元（約新台幣6,198億元）罰款。

對於市場擔心，聯電恐遭罰高達200億美元（約新台幣6,198億元）罰款，聯電近日表示，公司將配合司法調查並採取適當措施，提出證據抗辯，以捍衛聯電權益。

聯電：罰金恐高估
此外，聯電指出，美國加州北區聯邦檢察官辦公室起訴聯電一案，尚處於司法程序初期階段，距案件確定仍需漫長時日，媒體揭露的罰款金額為原告主張的最高金額，但此案在判決有罪確定前，推定無罪；在判決未確定前，此金額過於武斷。

聯電強調，目前評估此起訴對公司營運並無重大不利影響，未來將視案件發展，為適當的資訊揭露。

歐系外資喊賣 目標價降至10.8元
聯電（2303）遭美國司法部起訴指控竊取美光商業機密，市場認為，聯電最高可能面臨200億美元罰金，聯電也對外表示目前談罰金還太早，並將提出證據抗辯；不過，歐系外資今日出具最新報告指出，此訴訟風險恐對聯電商譽造成負面影響，將聯電評等由先前的「中立」調降至「劣於大盤」，目標價則從11.9元調降至10.8元。

歐系外資指出，這項案件涉及了內存IP（專利），綜觀聯電客戶，美系客戶可說是聯電客戶的大宗，光是美系客戶的銷售額就占了整體營收的35%，如果美方做出判決，恐將讓部分美系客戶重新審視供應關係，進而轉單到台積電（2330）或者其他代工廠。

評析
聯電發布重訊指出，將配合司法調查並採取適當措施，提出證據抗辯，以捍衛聯電權益。

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轉貼2018年11月5日中央社，供同學參考

美控晉華聯電竊密 中經院：削弱中國製造2025

中央社記者潘姿羽台北5日電

美國指控中國福建晉華和台灣聯電竊取美光的商業機密，中經院代理院長王健全認為，美國此舉是「項莊舞劍，意在沛公」，要台灣減少對中國的科技移轉，削弱中國製造2025。

美國加州北區聯邦檢察官辦公室起訴書指控中國福建晉華和台灣聯電與3名個人，共謀竊取美國美光商業機密；聯電表示，將提出證據抗辯，捍衛權益。

中經院今天舉辦製造業採購經理人指數發布記者會，王健全會前受訪時表示，美國與中國的角力不只貿易層面，科技、智慧財產權也很重要，美國打晉華是「項莊舞劍，意在沛公」，希望讓台灣跟中國的科技移轉少一點，可間接打擊中國製造2025的發展。

王健全建議，台灣廠商在智財權、商業機密保護一直做得比中國好，現階段台灣和中國進行技術合作要更加小心，儘管這次事件短期會有些衝擊，長期來說，若能卡到美國製造業、再工業化策略夥伴的位置，將對台灣長期發展相當有利。

至於美中貿易戰的走勢，王健全認為，美國總統川普的策略其實是有節奏的，先採貿易戰，當結果不如預期，開始配合科技戰，若還是有落差，可能就從石油、美元、利率、匯率等多管齊下，未來中國如果威脅到美國的利益底線，美國甚至不排除會掀起貨幣戰爭。

評析
美國打晉華是「項莊舞劍，意在沛公」，希望台灣科技移轉中國少一點，間接打擊中國製造2025的發展。

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轉貼2018年11月6日工商時報，供同學參考

聯電自救買回30萬張庫藏股

工商時報 林燦澤、簡威瑟／台北報導

美國司法部起訴大陸晉華、台灣聯電與相關主管，共謀竊取美光商業機密，衝擊晶圓代工大廠聯電5日股價爆量跌停，市值蒸發142.8億元。聯電決議自今日起啟動30萬張庫藏股自救，預估動用30至60億元資金救市，市場認為，此舉將有助於短線股價回穩反彈。

聯電遭美國司法部起訴指控竊取美光商業機密，外電指出，最高可能面臨200億美元罰金，昨聯電爆量23.37萬張且股價以10.75元作收。公司表示，為維護公司信用及股東權益，自今日起至明年元月5日實施庫藏股，買進區間價格為每股7.55元至20.8元，若股價低於區間價格下限，將繼續買回，創下自2006年4月買進100萬張庫藏股以來新高水準。

雖如此，美股早盤聯電ADR依然重挫6.42％，以1.75美元開出，創近一年來新低水位。

半導體業者昨大力疾呼，呼籲政府應重視本土業者，不能讓聯發科與高通事件再次重演，讓台灣企業永遠成為次等公民。業者指出，這次美光對聯電求償金額完全不符比例原則，政府不能再坐視不理，應提出保護本土企業的有效辦法。

瑞信證券台灣區研究主管艾蘭迪（Randy Abrams）則指出，此事件對聯電而言，除了面臨潛在的罰款威脅，對核心業務的商譽也是相當大的損失，因此，基於極高的不確定性，把聯電投資評等由「中立」、降至「劣於大盤」，推測未來12個月合理股價是10.8元。

華南投顧董事長儲祥生則表示，聯電長期以來股性活絡，股價動輒波段上攻到15、16元，而目前股價貼近面額，加以大手筆將買回30萬張展現護盤股價，預期今日股價即可回穩反彈。

儲祥生指出，美光去年12月在美國加州提起民事訴訟控告聯電侵害營業秘密，聯電在今年1月時在大陸福建對美光大陸公司提起三件侵害專利權訴訟，雙方你來我往。晉華及聯電都不是主流記憶體產品，近期美中貿易戰升溫，聯電明顯成為貿易戰犧牲品，但聯電還有轉投資子公司蘇州和艦將在大陸上海證交所提A股掛牌上市申請案，要持續觀察後續發展。

評析
聯電決議自6日起啟動30萬張庫藏股自救，預估動用30至60億元資金救市

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轉貼2018年11月6日經濟日報，供同學參考

林文伯出聲 替聯電抱不平

經濟日報 記者簡永祥╱台北報導

美光控告聯電和福建晉華共謀竊取美光營業祕密，並遭美司法部控告，聯電恐遭求償鉅額罰款。日月光投控董事林文伯昨（5）日接受本報專訪，大嘆這件事對聯電太不公平；他強調， DRAM已是成熟產業，美光的技術並不具獨特性， 「政府不應幫外人打自己小孩，甚至把聯電推出去當美中貿易戰的祭品。」

林文伯指出，政府核准美光在台灣大幅擴充興建DRAM封測廠，美光這幾年也挖走矽品等台灣封測業大批人才，扼殺台灣半導體產業發展，建議政府應制定明確半導體產業發展政策，厚植台灣半導體產業的競爭力，不要隨美國起舞，打擊台灣半導體廠的信心。

美光近日控告聯電和晉華竊取營業祕密，美國商務部和司法官員甚至嚴厲指責聯電和晉華共謀發展DRAM，幾乎擁有量產DRAM的完整能力，可能是竊取美國技術，並以危及美國國安為由，將中國大陸福建晉華集成電路公司列入出口管制實體清單，並對聯電和晉華提出控訴，甚至最高求取高達200億美元罰款。

林文伯強調，DRAM產業在台灣甚至其他國家，已發展相當長的時間，台灣DRAM產業雖在金融風暴期間受重創，但一度要發展成立台灣記憶體公司，保留最寶貴的的矽智財，不過，各廠商不願合作， 最後整個市場大餅被美光接收。

他表示，DRAM已經是成熟產業，過去很多工程師都可以直接在美光網站看到發展的技術，多年來台灣已培育很多可以發展DRAM的人才，現在美光控告三名台灣人竊取美光DRAM技術，聯電早期也曾量產過DRAM及累計不少專利 ，現在趁美中貿易戰，硬以國安為由，對三人及聯電提告，聯電和晉華合作開發，都還沒有試產，根本沒有產品，怎可斷定侵犯美光專利？

他最感不解的是，聯電是一家相當成功的晶圓代工廠，員工也有數萬人，政府竟然不讓聯電和美光坐下來談，到底誰是誰非，就動用檢調資源，幫外人打自己的小孩，讓聯電捲入政治鬥爭，成為美中貿易戰的祭品。

評析
林文伯指出政府不應幫外人打自己小孩，甚至把聯電推出去當美中貿易戰的祭品。

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轉貼2018年11月6日自由時報，供同學參考

美控晉華竊密「打擊中國製造2025」

記者吳佳穎、編譯盧永山／綜合報導

王健全︰台灣可望成為美國製造業「再工業化」策略夥伴
美國司法部日前起訴中國福建晉華及台灣聯電涉嫌共謀竊取美國美光科技（Micron）商業機密，中經院代理院長王健全昨指出，美國是「項莊舞劍，意在沛公」，目的是為了打擊「中國製造2025」；他表示，台灣有機會成為美國製造業「再工業化」的策略夥伴，對台灣長期發展相對有利。

王健全表示，美國起訴福建晉華、聯電，是為了減少台灣、中國間的技術轉移，等於間接打擊「中國製造2025」，台灣有機會化危機為轉機，因為台廠在智財權、商業機密維護上做得比中國好，這次事件短期雖然會造成衝擊，但長期而言，台灣有機會成為美國策略夥伴，例如美國製造業再工業化等。

王健全指出，過去台商為打入中國市場，在資安、商業機密、技術轉移等規範上較不嚴謹，這次事件也提醒企業赴海外投資時，商業機密維護等務必與國際想法接軌。

晉華停擺 中國自製晶片受阻
此外，中國政府大力扶植的福建晉華，曾自稱是中國半導體業的領頭羊，致力推動中國晶片自製，如今這樣的雄心已因美國的制裁面臨嚴峻挑戰。根據中國媒體「第一財經」報導，美國實施出口管制的第1天，福建晉華美國半導體合作方駐廠人員已全撤出，所有設備、生產運作都已全面停止，已下單卻未出貨的機台全數暫停出貨。

中國半導體產業長期仰賴進口，去年進口金額高達2700億美元，尤其是美國的產品，製造記憶體晶片所需工具的全球最重要供應商，例如應用材料、科磊（KLA-Tencor）和科林研發（Lam Research）全都來自美國。 VLSI研究公司專家普哈卡（Risto Puhakka）表示：「中國無法在沒有美國設備廠商的情況下興建一座晶圓廠，中國就是做不到。」

另外，受美中貿易戰影響，中經院昨公布的10月採購經理人指數（PMI）續跌2.1個百分點、至51.8％，雖仍呈擴張趨勢，但已有放緩跡象，為近30個月來最慢擴張速度；非製造業經理人指數（NMI）則續跌0.9個百分點、至49.9％，近20個月來首度跌破「榮枯線」，轉呈緊縮。

評析
美國起訴福建晉華、聯電，是為了減少台灣、中國間的技術轉移，等於間接打擊中國製造2025

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轉貼2018年11月6日科技新報，供同學參考

聯電涉美光竊密案遭罰 200 億美元？數字可能高估了

作者 數位時代

受到美國司法部訴訟案影響，聯電 5 日股價創下 3 年新低，根據美國在台協會的新聞資料，美國司法部可能對晉華和聯電罰款 200 億美元（約新台幣 6,200 億元），而這個價格已經是聯電市值的 4 倍以上。若罰款當真這麼高，將對聯電造成致命影響。不過，對此罰金，聯電表示，「在判決有罪確定之前，推定無罪」。

備份逾 900 份美光的機密和專利檔案
根據美國在台協會資料在起訴書中被告為台灣半導體聯華電子公司（聯電）、中國國營福建晉華積體電路公司（晉華），以及 3 名台灣人：55 歲的陳正坤、42 歲的何建廷和 44 歲的王永銘。

陳正坤為美光一家在台子公司台灣美光記憶體（MMT）的總裁，負責製造至少一種美光 DRAM 的晶片。陳正坤 2015 年 7 月從台灣美光記憶體辭職，並開始為聯電工作。

在聯電工作時，陳正坤協助聯電與晉華協商合作協議，藉由晉華提供資金，聯電將 DRAM 技術轉移給晉華進行量產，技術由聯電與晉華共享。陳正坤後來成為聯電執行合作協議的負責人，也就是將發展 DRAM 的技術轉移給晉華。陳正坤後來成為晉華的總經理，負責管理 DRAM 製造工廠。

在聯電工作時，陳正坤招募許多台灣美光記憶體的員工跳槽聯電，其中包括被告何建廷和王永銘。在離開台灣美光記憶體之前，何建廷和王永銘曾偷竊美光 DRAM 設計和製造的營業祕密，並將營業祕密帶到聯電。

例如，何建廷和王永銘竊取的機密和專利資料跟 DRAM 過去、現在和未來世代的技術相關，有些甚至還在研發階段。在離開台灣美光記憶體前，王永銘下載了超過 900 份美光的機密和專利檔案，並將檔案存到 USB 外接硬碟或個人雲端儲存裝置，如此一來他便可以在聯電工作時存取這些技術。

最高恐罰 200 億美元，分析師：高估
起訴書還指出，如果罪名成立，每間公司將面臨沒收和最重超過 200 億美元的罰款。

不過，多位分析師認為，這個數字可能高估了，聯電要被罰這個驚人的罰款並不容易，因為請求賠償基礎在於損失。聯電指出跟技術研發產品還沒有上市，並無實質損失，當聯電並未因為該技術而有獲利時，很難評估另外一方的損失。

對此，聯電發出聲明指出，「美國加州北區聯邦檢察官辦公室起訴本公司一案尚處於司法程序初期階段，距案件確定仍需漫長時日，媒體揭露之罰金數額為原告主張的最高金額。在判決有罪確定之前，推定無罪，本公司仍將配合司法調查並採取適當措施、提出證據抗辯，以捍衛本公司之權益。本公司目前評估此起訴對公司營運並無重大不利影響，未來將視案件發展，為適當之資訊揭露。」

美光在福州法院一案的好籌碼
不過，不論罰款多寡或事實真相為何，這對於美光在中國福建法院案上訴是個好籌碼，這是肯定的。

2018 年 1 月，聯電在中國福建省福州法院按鈴控告美光與旗下兩家代理商侵權，總求償金額高達 2.7 億元，而在 7 月 3 日，福州法院初判結果，聯電勝訴，因此美光須停止銷售部分 DRAM 與 NAND 產品。

美光在聲明稿中指出，「由於該法院並未給予美光科技陳述和辯護機會，因此美光科技已經請求該法院重新考慮其裁定。」美光指出，「深信此次訴訟所涉專利並非有效專利，美光產品並未侵犯所涉專利，聯電和晉華的訴訟完全不具備法理依據。」美光在美國與台灣對聯電的訴訟案，對於福州一案有正面效益。

對台灣科技產業失去信任？
彭博專欄作家高燦鳴（Tim Culpan）對此特別撰文《聯電賞了台灣一巴掌  失去信任恐危及台灣經濟》指出「聯華電子（聯電）涉及共謀竊取美光商業機密，有如賞了台灣一巴掌。身為美國客戶和中國供應鏈之間的重要夥伴，一旦失去信任感覺，足以危及台灣的經濟存續。」

不過多名分析師皆指出，「此訴訟案為單一個案，對於台灣產業的整體影響並不大。此文稍嫌誇大，」全球晶圓代工霸主台積電目前以 7 奈米先進製程獨步全球，並不會因此喪失國際大廠訂單，而記憶體南亞科避免和三星與海力士等競爭，主要以利基型 DRAM 為主，營收占比達七成左右，相當穩健。

況且，全球科技大廠願意下單給台灣，與台廠的代工成本與品質控管以及亞洲大市場的布局等因素都切身相關，說單一訴訟案件，就影響整體台灣科技業過於「言重」，國際大廠還不至於對台灣失去信心基礎。

（本文由 數位時代 授權轉載）

評析
聯電要被罰200 億美元這個驚人的罰款並不容易，因為請求賠償基礎在於損失。

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轉貼2018年11月6日科技新報，供同學參考

聯電 200 億美元罰款怎麼來，為何喊冤？

作者 黃 敬哲

此前有外媒認為聯電將遭受 200 億美元的罰款，這個數字其實遠高於聯電市值，到底是怎麼估計的。

據美國聯邦地方法院公布的起訴書的指控，中國國營福建晉華積體電路公司和台灣的聯華電子公司及聯電 3 位前高級主管，共謀竊取美光商業機密。而其中引用的法條，主要就是聯邦法第 1831 條經濟間諜罪及第 1832 條竊取營業祕密罪。

值得一提的是，此法源是在冷戰結束後成立的，當時全球經濟競爭激烈，商業間諜相當猖獗。所以美國司法部在經濟安全等同於國家安全的強力訴求下，為保障美國的科技研究與發展，進而確保美國國家安全，於 1996 年制定並公布經濟間諜法（Economic Espionage Act of 1996，EEA）

經濟間諜法第 1831 條規定，任何人明知其侵犯行為將稗益於外國政府、機構及代理人，而故意偷竊或未經授權占有、持有、奪取或隱匿，或以詐欺、詐術或欺騙獲得營業祕密。未經授權拷貝、複製、記述、描繪、攝影、下載、上載、轉換、毀損、影印、重製、傳送、交付、送達、郵寄、通訊，或輸送營業秘密。收受、購買、或持有營業祕密，且知悉該相同營業秘密係未經授權而被偷竊或占有，獲得，或轉換。任何組織違反上述事項，將被處 1,000 萬美元以下之罰款，若犯罪行為者所得之利益超過罰金最多額，得處被盜商業祕密價值最高 3 倍之罰款。

罰款可能高估
而目前美光宣稱其被竊取的營業祕密估值約為 4 億到 87 億美元，所以目前外界預估罰款可能高達 200 億美元。當然目前也有意見認為此罰款金額是高估的，87 億美元是包含所有舊製程等所有產品估計，而目前涉案的文件頂多是局部的而已，營業祕密的估值也還沒有定論，到底是 4 億還是 87 億差很多。

以聯電而言，畢竟是台灣民營公司，要舉證背後有中國政府指使並不容易，相對地比較可能會被判定為共犯角色，並適用於 1832 條規定。該規定不再使用間諜或是有利於外國政府等字眼，檢察官只須證明被告知悉或意圖使營業秘密權利人受損害，且有意將其轉化為他人之經濟利益即可。該組織將被處以不超過 500 萬美元或被盜營業秘密價值 3 倍的罰款。而聯電覺得冤枉的是，其 DRAM 開發根本尚未完成，更遑論量產，無論如何對美光並沒有任何損失，所以目前起訴書也並未對此求償。

問題是，目前市場上有觀點認為，這並非是單純的商業利益案件，而是中美貿易戰的投影，並沒有那麼單純，可能還包括了中美兩國之間的政治角力。而中國政府不太可能配合美光進行蒐證，台灣的聯電就成為美國在法律上很好的突破口。

但有污點證人
不過，據信聯電所受委託的 DRAM 開發，其結構及設計內涵與美光的 DRAM 技術並不相同。聯電指出，美光採用直行式主動區設計，而聯電選擇交錯式 AA 設計，是明顯不同的道路。且在聯電上千人規模的團隊中，只有十幾名是前美光員工，比例並不高。到時要舉證涉案的前美光人員，是聯電所指使也並不真的容易。不過有消息指出，目前被指控從美光複製了 900 份文件的工程師王永銘已轉為污點證人。

如今若聯電想突破經濟間諜法，反駁與美光有類似的技術或設計，或許能以平行開發或還原工程做抗辯。營業秘密與專利並不等同，營業秘密所有人並不能禁止他人透過自行研究或分析，以獲得相同之技術及資訊。不過無論如何，若牽扯到中美角力，聯電這場仗可謂相當艱難。

評析
有人認為這並非單純的商業利益案件，而是中美貿易戰的投影，還包括中美兩國之間的政治角力。

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轉貼2018年11月7日自由時報，供同學參考

聯電事件的省思

鄭琪芳

美國司法部1日起訴中國福建晉華及台灣聯電涉嫌共謀竊取美光科技（Micron）商業機密，彭博專欄作家高燦鳴（Tim Culpan）認為此案「形同打臉台灣」。不過，矽品董事長林文伯站出來為聯電發聲，認為美國政府是「欲加之罪」，同時質疑台灣政府沒有採取行動，要求政府出面保護國內產業。

今年10月25日，日月光代子公司公告，晉華投資矽品的福建子公司矽電並持有20%股權，市場原本預期矽電將可取得晉華的DRAM封測訂單；但美國政府一連串的動作，勢必影響晉華的DRAM量產之路，可能連帶影響矽電。因此，林文伯的一番談話，外界難免會有一些聯想。

政府當然應該保護產業，但產業也應該遵守相關規範。然而，10多年前聯電就因涉嫌違法投資蘇州和艦科技而遭起訴，儘管最終無罪定讞，但多年後聯電正式收購和艦；這次聯電涉嫌竊取商業機密案，台灣司法體系也在偵辦，台中地檢署早在去年9月就起訴，雖然聯電是否有罪尚在審理中， 但若以晉華DRAM尚未量產為由，就認為美方強加罪名，恐怕欠缺說服力。

台灣企業在全世界闖蕩，對台灣經濟的貢獻有目共睹，保護產業是政府的義務；但企業在追逐利益的同時，是否也應偶爾反思自己的作為是否對台灣造成負面影響？如今，川普政府正因中國竊取智財權等問題而開啟貿易戰，若證實台企與中企共謀竊取美企商業機密，可能讓美方對台灣失去信任，果真如此，對我國高科技產業發展將是一記重擊。

因此，現在政府應該深刻省思的是，如何落實相關規範，以強化對智財權的保護；而企業也應該省思，包括商業機密、技術移轉、資訊安全等，如何更加嚴謹以符合國際規範，避免誤踩「紅線」。_

評析
台灣企業在全世界闖蕩，對台灣經濟的貢獻有目共睹，保護產業是政府的義務

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轉貼2018年11月7日中央社，供同學參考

美中貿易戰升溫 兩岸半導體業合作遭檢視

中央社台北7日綜合外電報導

美國斬斷對中國晶片製造商的供應決定，凸顯中國力爭成為全球電腦晶片要角以及台灣業者提供助力的方式，形成了興日俱增的緊張態勢。

路透社報導，近年來，在多起大型半導體交易遇阻下，北京當局藉由鼓勵移轉晶片製造技術的方式，悄悄強化和台灣業者的合作。

美國商務部10月29日將福建晉華列入出口管制實體清單，美國企業必須持有特定許可證，才能向晉華出口零件、軟體和技術產品。美國司法部本月1日起訴福建晉華和台灣聯電（UMC），共謀竊取美國美光科技公司（Micron Technology）商業機密。

在美方接連使出殺手鐧後，聯電已經暫停和有國家撐腰的晉華在研發方面的合作。

聯電這類台灣企業以協助穩定供應晶片技術的方式，換取進入中國這個成長最快速的晶片市場。

駐台北瑞士信貸（Credit Suisse）分析師艾布蘭（Randy Abrams）表示：「這類公司還必須小心確保沒有侵犯專利和智慧財產權問題，因為美國的出口管制也會限制關鍵技術的支援。」

中國面臨晶片短缺情況多年。2017年中國進口半導體金額為2700億美元，比石油進口金額還高。

分析師表示，對北京而言，兩岸最有價值的合作是可以強化晶圓代工服務和記憶體晶片生產的結盟。這兩個領域由於製造技術的複雜性和密集的資本需求，而有賴境外公司協助。

但在美中貿易戰和台海兩岸緊張升高下，中國和台灣之間的技術移轉受到了關切。

美國在台協會（AIT）台北辦事處處長酈英傑（Brent Christensen）9月在一場商業會議中表示，中國積極利用扭曲市場機制的補貼手段，以及強制技術轉移，攫取傳統和新興科技產業。」

「這些行徑傷害美國經濟、台灣經濟，以及其他國家經濟。」

台灣是全球最大晶片出口來源之一，不少人憂心台灣重要的經濟動力已落入政治對手的手中。

盛博香港公司（Sanford C. Bernstein & Co.）半導體分析師馬克．李（Mark Li，音譯）表示：「隨著美中這兩個超級強權間的緊張升溫，台灣科技公司必須審慎重新評估定位，以及供應鏈的安排。」

若干分析師預估，北京雖在晶片製造方面，至少還要6年才能迎頭趕上，但晶片製造能力已被供應鏈的其他部分視作一大威脅。」

評析
隨著美中這兩個超級強權間的緊張升溫，台灣科技公司必須審慎重新評估定位，以及供應鏈的安排。

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轉貼2018年11月7日MoneyDJ新聞，供同學參考

美用福建晉華案殺雞儆猴、警告台廠減少技轉中國？

記者 陳苓 報導

美國對福建晉華和聯電(2303)開鍘，意在殺雞儆猴，要求台灣業者減少技術轉移給中國？中國一心想成為半導體強國，但是陸廠在海外收購不易，只能找台廠技轉，取得先進技術。福建晉華事件顯示，此種關係引發美國關注，台廠需要特別注意。

路透社報導，美國把福建晉華列入出口管制黑名單，並控告福建晉華和聯電竊取美光的商業機密；事發之後聯電終止了與福建晉華的合作研發計畫。業界專家估計，過去幾年來，兩岸業者至少有10間合資公司或技術合作案，中方以優渥高薪，招攬台灣人才。對中國來說，合作案中最有價值的是晶圓代工和記憶體生產，這兩大領域生產難度高、資本需求大，需要海外業者相助。

兩岸科技業合作行之有年，但是隨著貿易戰升溫，此種技術轉移引起美方注意。部分人士估計，中國半導體生產技術至少還要六年時間才能追上，但是威脅不容忽視。以陸廠合肥晶合為例，該公司是台廠力晶和合肥市政府的合資企業，合肥晶合的12吋矽晶圓廠兩年半前才破土，如今已能每月生產8,000片矽晶圓。合肥晶合靠著力晶，減少對外國晶片廠的依賴，該公司目標成為全球最大顯示器驅動IC供應商，據傳將砸錢擴產，2019年每月矽晶圓產量將增至2萬片。

外資警告，台廠身處中美大戰的火線當中，得小心別被波及。Bernstein分析師Mark Li表示，國際兩大強權衝突升溫，台灣科技業者需要仔細評估自己的處境和供應鏈管理。瑞士信貸分析師Randy Abrams也說，(與中國合作的)台商，需要小心確認沒有侵犯專利或智慧財產權。

評析
國際兩大強權衝突升溫，台灣科技業者需要仔細評估自己的處境和供應鏈管理。

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轉貼2018年11月8日自由時報，供同學參考

美鍘晉華 警示台廠減少技轉中國

編譯盧永山／綜合報導

路透報導，近年來中國半導體業者在海外併購頻遭阻擋，只能透過與台廠加強合作，以轉移先進晶片技術，但這種關係已引發美國關切；美國日前對福建晉華和聯電開鍘，目的就是在殺雞儆猴，警告台廠減少轉移技術給中國相關業者。

美國商務部十月底將福建晉華列入出口管制清單，美國企業須持有特定許可證，才能向福建晉華出口零件、軟體和技術產品；美國司法部隨後控告晉華和聯電共謀竊取美光的商業機密。事發後，聯電終止與福建晉華的研發合作。

聯電等台廠以協助穩定供應晶片技術的方式，換取進入中國這個快速成長的晶片市場。產業專家指出，過去幾年，中國業者和台廠之間至少有十筆合資公司或技術合作案，中企以優渥的薪資和津貼來吸引台灣人才。

瑞士信貸駐台北分析師艾布蘭（Randy Abrams）表示：「這類公司必須確保沒有侵犯專利和智財權，因為美國的出口管制也會限制關鍵技術的支援。」

分析師指出，對北京當局而言，兩岸最有價值的合作是加強晶圓代工服務和記憶體的生產，這兩個領域因生產難度高、資本需求大，中國需要海外業者協助。不過，美中貿易戰和台海緊張關係升高，中國和台灣之間的技術轉移已受到美國關切。

台灣是全球最大晶片出口國之一，很多人憂心台灣最重要的經濟引擎已落入政治對手手中。盛博香港公司（Sanford C. Bernstein）半導體分析師Mark Li表示：「國際兩大強權的緊張升溫，台灣科技業者須仔細評估自己的處境和供應鏈安排。」

評析
國際兩大強權的緊張升溫，台灣科技業者須仔細評估自己的處境和供應鏈安排。

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轉貼2018年11月10日經濟日報，供同學參考

10月營收／聯電增6％ 日月光減0.3％

經濟日報 記者鐘惠玲／台北報導

晶圓代工廠聯電（2303）與封測廠日月光公布10月業績，聯電營收比9月增溫，日月光則是微減0.3％。

聯電10月合併營收為125.77億元，月增6％，累計前10月合併營收為1,283.12億元，年增1.4％，前三季每股純益為0.73元，法人估計，該公司全年每股純益可能落在0.8元左右。

法人認為，聯電第4季的出貨量與平均銷售價格，可能各將下滑4％至5％，所以本季整體業績可能呈現季減8％至9％左右。

同時，法人指出，聯電的12吋產能利用率仍待進一步提升，8吋的產能滿載情況，後續也有可能鬆動，而其28奈米製程不但遭遇台積電22奈米製程的強力競爭，且聯電的14奈米製程產能尚未達足夠規模，對於後續客戶端接單來說，是項隱憂。

另外，日月光投控10月合併營收為391.38億元，月減0.3％，累計前10月合併營收為1,696.12億元。

評析
聯電的14奈米製程產能尚未達足夠規模，對於後續客戶端接單來說，是項隱憂。

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轉貼2018年11月10日經濟日報，供同學參考

美光晉華案 聯電深夜發聲明反擊捍衛

經濟日報 記者鐘惠玲╱台北報導

聯電於今晚發出聲明，對於遭美光控告妨礙營業秘密一事，強力捍衛自身立場，強調該公司不但擁有DRAM技術，且從事相關技術開發合作，只是單純商業交易，其DRAM技術基礎元件設計也與美光不同。

聯電強調，該公司是國際公認、台灣起家的半導體公司，38年來，在全球的供應鏈上，已經成為不可或缺的一員，先進量產技術達14奈米。對比之下，美光爭執所涉DRAM技術是32奈米，在聯電的計畫啟動當時，已經是落後幾個世代的技術。

聯電認為，社會上有一種錯誤印象，認為該公司沒有任何DRAM的知識或經驗，但這不是事實，而且是極端的不實。從1996年到2010年，聯電積累了近15年製造DRAM產品的經驗，甚至在某個時間點，聯電內部DRAM團隊人數超過150人。

聯電表示，該公司是一個有組織的企業機構，藉由堅實而穩定的團隊，掌握並保存豐富的DRAM知識和經驗。舉例來說，現任聯電共同總經理簡山傑，是1996年開發DRAM產品的RAM 製程開發經理，另一個實例則是Alliance公司是1996年第一個獲得聯電授權合作DRAM夥伴之一，該公司是一家總部位於美國的DRAM晶片設計公司，藉由聯電的技術進行DRAM製造。除了傳統的DRAM技術外，2009年聯電更成功開發自有的嵌入式DRAM製程技術，這比製造標準型DRAM的過程要複雜得多。

聯電指出，該公司同意與晉華聯合開發DRAM製程，是一個與其晶圓專工服務完全分開的單獨項目，在作成決策當時，只是符合所有合理商業考量的單純商業交易，且已經向台灣的政府正式提出申請，主管機關也於2016年4月核准整個項目，當時還未聽聞有中美貿易戰。

自從開始為晉華開發DRAM製程技術，履行合約義務，聯電提到，已經花費數億新台幣，儘管這個專案的研發團隊成員接近300人，但只有不到10%的人曾在美光工作過。

聯電並強調，其DRAM技術基礎裡的元件設計，完全不同於美光公司的設計。聯電開發的記憶胞架構是3x2佈局的儲存單元，這與美光的2x3佈局儲存單元完全不同。外界另一錯誤印象是美光在美國開發25奈米DRAM技術，但事實是美光在2010年初，購買台灣的瑞晶和日本爾必達的25奈米DRAM技術。

最後，聯電表示，不要「在報刊上」進行這場訴訟，但要向客戶和投資人保證，該公司對於任何子虛烏有的控訴與誤認事實的指責，將全力並積極地自我防衛。

評析
聯電強調不但擁有DRAM技術，且從事相關技術開發合作，其DRAM技術基礎元件設計也與美光不同。

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轉貼2018年11月10日聯合報，供同學參考

回擊美光指控
聯電聲明：已累積近15年製造DRAM經驗

聯合報 記者鄒秀明╱台北報導

聯電日前被指與福建晉華涉嫌於2015年偷竊美光的DRAM（動態隨機存取記憶體）技術，甚至連美國司法部都介入調查，聯電今晚在公司網站上發布有關近期和美光及美國法律案件的後續聲明。

聯電表示，已累積近15年製造DRAM產品的經驗，且聯電的DRAM技術基礎裡的元件設計，是完全不同於美光公司的設計，也強調不要「在報刊上」進行這場訴訟，並向客戶和投資人保證，對於任何子虛烏有的控訴和誤認事實的指責，將全力並積極地自我防衛。

聯電今夜發出的聲明如下:

聯華電子是國際公認、台灣起家的半導體公司。38年來，在全球的供應鏈上，已經成為不可或缺的一員，先進量產技術達14奈米。對比之下，美光公司爭執所涉及的DRAM技術，是32奈米，在聯華電子的計畫啟動當時，已經是落後幾個世代的技術。

社會上有一個錯誤的印象，認為聯華電子沒有任何DRAM的知識或經驗，這不是事實，而且是極端的不實。從1996年到2010年，聯華電子積累了近15年製造DRAM產品的經驗。甚至在某個時間點上，聯華電子內部DRAM團隊人數，超過150人。聯華電子是一個有組織的企業機構，藉由堅實而穩定的團隊，掌握並保存了豐富的DRAM知識和經驗。舉個例子來說，現任聯華電子共同總經理之一的簡山傑，是1996年時開發DRAM產品的RAM 製程開發經理。另一個實例則是: Alliance公司是1996年第一個獲得聯華電子公司授權合作DRAM夥伴之一，該公司是一家總部位於美國的DRAM晶片設計公司，藉由聯華電子的技術進行DRAM製造。除了傳統的DRAM技術外，2009年聯華電子更成功開發了屬於自己的嵌入式DRAM製程技術，這比製造標準型DRAM的過程要複雜得多。

聯華電子同意與晉華公司聯合開發DRAM製程，這是一個與聯華電子晶圓專工服務完全分開的單獨項目，在做成決策當時，只是一個符合所有合理商業考量的單純商業交易，已經向台灣政府正式提出申請，主管機關亦已於2016年4月核准整個項目。值得一提的是，那時還未聽說有中美貿易戰。

自從聯華電子開始為晉華公司開發DRAM製程技術，履行合約義務，聯華電子已經花費了數億新台幣。儘管這個專案的研發團隊成員接近300人，但只有不到10％的人曾在美光公司工作過。

相反於美光所提出民事和刑事訴訟製造的假象，聯華電子的DRAM技術基礎裡的元件設計，是完全不同於美光公司的設計。簡而言之，聯華電子開發的記憶胞架構是3x2佈局的儲存單元，這與美光公司的2x3佈局的儲存單元是完全不同的。

另一個錯誤的印象是美光公司在美國開發了25奈米的DRAM技術。事實是，美光公司在2010年初，購買了台灣的瑞晶公司和日本的爾必達公司的25奈米 DRAM技術。

聯華電子不要「在報刊上」進行這場訴訟，但聯華電子要向我們的客戶和投資人保證，聯華電子對於任何子虛烏有的控訴和誤認事實的指責，將全力並積極地自我防衛。

評析
聯電已累積近15年製造DRAM產品的經驗，其DRAM技術基礎元件設計也與美光不同。

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轉貼2018年11月10日聯合報，供同學參考

聯電美光案引關注
科法學者提醒美國經濟間諜法管很大

聯合報 記者賴佩璇╱台北報導

聯電公司遭美國司法部起訴指控竊取美光(Micron)商業機密。2018年全國科技法律研討會連續兩日舉辦，交通大學特聘教授林志潔今上午以「美國聯邦刑法的『境外』效力—以經濟間諜法、海外反貪腐法與洗錢防制法」為題演講，主軸圍繞聯電美光案。

加州聖荷西市(San Jose)聯邦地方法院公布的起訴書指控，中國福建晉華和台灣聯電及聯電的3位高級主管，共謀竊取美光商業機密，協助聯電和福建晉華研發許多電腦處理器使用的動態隨機存取記憶體(DRAM)晶片。

台灣的相關訴訟，則是目前於台中地院審理中的美光前員工被控營業秘密法一案。台中地檢署去年起訴台灣美光前員工何建廷、王永銘，指控他們帶走美光製造DRAM技術跳槽至聯電，使聯電開發F32 DRAM設計規則迅速完成。全案至今已開過七次庭，美方也曾派人來台取證。

林志潔表示，最近科技業人心惶惶，因為美國起訴聯電及福建晉華，影響包括上下游產業。台灣其實並沒有真正的國家安全意識，且中國竄起非常快，包括千人計劃、2025計畫（從代工國家轉變為製造強國），都是在想辦法強化中國的核心境爭力。

對台灣而言，一個國家的核心競爭力會如何流失？第一是被非法偷走，第二則是合法的購買（併購）。因此在預防競爭力流失時，就要從人力和資本兩方面來處理。今天談經濟間諜法，也就是希望從預防經濟間諜，處罰經濟間諜的行為，來遏止核心能力的流失。

在談美國經濟間諜法前，林志潔先提到「為什麼美國經濟間諜法可以管到台灣的人和台灣的企業」？

她指出，美國聯邦《經濟間諜法》訂定的犯罪類型包括1831條經濟間諜罪、1832條竊取營業秘密罪。兩者最大差別在於1831條文規定「行為人知悉該竊取營業秘密之行為會裨益任何外國政府、外國機構，或外國代理人」。也就是，侵害營業秘密罪是指去偷別營業秘密之人，以不法手段拿到不屬於你的營業秘密。

其中，1831條多了一要件—如果行為人知道這個偷來的營業秘密，即將去裨益外國政府、外國機構或外國代理人（外國機構和外國代理人指的是外國政府實質控制、資助、支持、管理之組織或人）的話，就不是單純的偷營業秘密而已，而是上升的經濟間諜的層次，罪加一等。

她提醒，在美國經濟間諜法中，採取的就是擴大領域管轄的原則，在這些情形下，發生於美國境外的經濟間諜或營業秘密侵害行為，美國也有管轄權。此外，美國承認組織體犯罪，聯電公司本身，可以作為刑事行為人和被告。

林志潔說，美國聯邦經濟間諜法處罰未遂犯，只要「著手」即可，不需要拿到東西才算，所以開始竊取就已經具備可罰性。另外，聯邦經濟間諜法也處罰共謀。如果A和B共謀竊取C的營業秘密，且知道這個營業秘密將會裨益外國政府，A和B也確實去竊取了，A和Ｂ都會成立經濟間諜犯罪及共謀經濟間諜犯罪。

林志潔表示，這是因為美國一向認為三個臭皮匠的危害勝過一個諸葛亮，共謀本身已經足以成立另一個犯罪。換言之，即使B最後沒有一起去竊取，只要之前A和B已經達成合意要去做，B也會成立共謀經濟間諜罪，只不過不成立B所沒做的經濟間諜犯罪而已。這也是美國聯邦經濟間諜法威力很強大的原因之一。

評析
美國經濟間諜法，採擴大領域管轄原則，發生於美國境外的經濟間諜或營業秘密侵害行為，美國也有管轄權。

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轉貼2018年11月10日科技新報，供同學參考

聯電遭起訴再發聲明  
強調技術自研且未來將積極自我防衛

作者 Atkinson

針對美國司法部日前以商業間諜的罪名起訴包括中國福建晉華、台灣聯電、以及 3 名台灣籍個人的做法，聯電 9 日深夜發出相關聲明表示，聯電的技術先進，並且擁有自行研發的相關技術，而與中國福建晉華的合作純屬商業的考量，且當時也還未有中美貿易戰爭的事情發生。因此，對於該事件聯電將會積極的自我防衛。

聯電在聲明中指出，聯華電子是國際公認、台灣起家的半導體公司。38 年來，在全球的供應鏈上，已經成為不可或缺的一員，先進量產技術達 14 奈米。對比之下，美光公司爭執所涉及的 DRAM 技術，是 32 奈米，在聯華電子的計畫啟動當時，已經是落後幾個世代的技術。

而社會上有一個錯誤的印象，認為聯華電子沒有任何 DRAM 的知識或經驗，這不是事實，而且是極端的不實。從 1996 年到 2010 年，聯華電子積累了近 15 年製造 DRAM 產品的經驗。甚至在某個時間點上，聯華電子內部 DRAM 團隊人數，超過 150 人。聯華電子是一個有組織的企業機構，藉由堅實而穩定的團隊，掌握並保存了豐富的 DRAM 知識和經驗。

舉個例子來說，現任聯華電子共同總經理之一的簡山傑，是 1996 年時開發 DRAM 產品的 RAM 製程開發經理。另一個實例則是: Alliance 公司是 1996 年第一個獲得聯華電子公司授權合作 DRAM 夥伴之一，該公司是一家總部位於美國的 DRAM 晶片設計公司，藉由聯華電子的技術進行 DRAM 製造。除了傳統的 DRAM 技術外，2009 年聯華電子更成功開發了屬於自己的嵌入式 DRAM 製程技術，這比製造標準型 DRAM 的過程要複雜得多。

另外，聯華電子同意與晉華公司聯合開發 DRAM 製程，這是一個與聯華電子晶圓專工服務完全分開的單獨項目，在做成決策當時，只是一個符合所有合理商業考量的單純商業交易，已經向台灣政府正式提出申請，主管機關亦已於 2016 年 4 月核准整個項目。值得一提的是，那時還未聽說有中美貿易戰。

至於，自從聯華電子開始為晉華公司開發 DRAM 製程技術，履行合約義務，聯華電子已經花費了數億新台幣。儘管這個專案的研發團隊成員接近 300 人，但只有不到 10% 的人曾在美光公司工作過。

相反於美光所提出民事和刑事訴訟製造的假象，聯華電子的 DRAM 技術基礎裡的元件設計，是完全不同於美光公司的設計。簡而言之，聯華電子開發的記憶胞架構是 3×2 佈局的儲存單元，這與美光公司的 2×3 佈局的儲存單元是完全不同的。

另一個錯誤的印象是美光公司在美國開發了 25 奈米的 DRAM 技術。事實是，美光公司在 2010 年初，購買了台灣的瑞晶公司和日本的爾必達公司的 25 奈米 DRAM 技術。

聯華電子不要 「在報刊上」 進行這場訴訟，但聯華電子要向我們的客戶和投資人保證，聯華電子對於任何子虛烏有的控訴和誤認事實的指責，將全力並積極地自我防衛。

評析
聯電強調不但擁有DRAM技術，且從事相關技術開發合作15年，其DRAM技術基礎元件設計也與美光不同。

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轉貼2018年11月13日中央社，供同學參考

美中貿易戰闢新戰線 美以國安為名控晉華竊密

中央社記者尹俊傑紐約12日專電

華爾街日報報導，美中貿易戰不再侷限於關稅，美國政府打算以出口管制、起訴等手段反制中國竊取智慧財產權，商務部與司法部近期指控福建晉華公司竊密，新戰略正式亮相。

美國商務部10月29日宣布，將禁止美國原創技術出口並轉移給福建省晉華集成電路（積體電路）公司。2016年成立的晉華獲官方資金撐腰，是中國打造世界級半導體產業的希望之一，但晉華仰賴美國技術製造晶片，美方禁令恐重創晉華事業。

這項宣布獨特之處在於美方將晉華定義為國安威脅。美方官員說，據稱晉華竊取美國記憶體晶片大廠美光（Micron）智慧財產權，可能對這家美國軍方供應商的生存能力構成威脅。

報導指出，美國商務部有權對認定可能損害國安的實體限制出口，但過去的「威脅」定義較為狹隘，例如：支持恐怖主義、將管制出口物品輸往伊朗或北韓。

11月1日，美國司法部公布起訴內容，指控晉華與台灣的合作夥伴聯華電子公司共謀竊取美光商業機密，為商務部的智慧財產權竊密指控提供證據。司法部還罕見提起民事訴訟，防止聯電與晉華將被控竊取的技術輸往美國，和美國晶片廠商競爭。

報導引述未具名知情人士表示，美國商務部與司法部鎖定晉華並先後出招，是今年美中互祭關稅打貿易戰後，華府開闢新戰線的起手式。

這名人士透露，美方官員正檢視更多案例，可能運用與美光案類似的手法反制中國竊取智財權，他們希望美國政府採取史無前例的行動捍衛美光，激勵更多美國企業和政府合作抵抗智慧財產權竊取行為。

據美國政府估計，商業機密遭竊每年造成美國損失數千億美元。報導說，美國商界曾批評總統川普的關稅政策涉及範圍太廣，又無法有效保護商業機密，美方亮出的新策略可能有助川普政府在商界獲得更多盟友。

但新戰略只適用於特定案件，且需要大量資源和跨部會合作，才能逐案解決竊密問題。

報導表示，川普政府這項智財權保護策略，特別有可能用在美國企業掌握、中國廠商無法在其他地方得到的技術案例上。美光和韓廠三星（Samsung）、SK海力士（SK Hynix）是全球前3大動態隨機存取記憶體（DRAM）供應商，而南韓也將記憶體晶片技術視為國安重心。

美方官員需要業界合作，才能處理更多中國被控竊取智慧財產權的案件。美光為捍衛自家機密，曾和晉華與聯電打官司，並配合美國政府調查，但許多美國企業可能害怕失去進入中國市場的機會，或不相信政府能在與中國相關的智慧財產權問題上幫忙，而不願和政府合作。

美方新戰略的另一大風險是川普。川普今年稍早曾應中國國家主席習近平請求，要求美國商務部取消禁止美國廠商向中國電信大廠中興通訊供應零組件和軟體的命令，協助倚重美國技術的中興擺脫生存危機。

評析
美國商務部與司法部鎖定晉華並先後出招，是今年美中互祭關稅打貿易戰後，華府開闢新戰線的起手式。

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轉貼2018年11月13日自由時報，供同學參考

6項專利證據 助美國告聯電、晉華

財經頻道／綜合報導

美國司法部本月2日以經濟間諜相關罪名，起訴中國國有半導體廠商福建晉華、台灣聯電及3名台灣人；《天下雜誌》報導指出，美國司法部獲得新事證，其中包括6項專利證據，使美國大膽告聯電、晉華。

美國司法部本月2日以經濟間諜相關罪名，起訴晉華、台灣聯電及3名台灣人，指控他們共謀竊取、傳送和持有美國記憶體晶片大廠美光科技（Micron）的商業機密。這是台美兩地針對聯電等人的第3次訴訟；去年9月，台中地檢署以違反營業祕密法，起訴聯電及3名聯電主管，美光也在去年12月，在美國對聯電、晉華提起民事訴訟。

報導指出，美光案與過去幾年，發生在其他科技大廠的營業秘密外洩案不同，是針對聯電而來，背後幕後推手被懷疑是中企、中國政府。

根據《天下雜誌》取得美國司法部、美光與台中地檢署的起訴書與訴狀，美國起訴書較台中地檢署起訴書多出其他新事證。

美國的起訴對象從聯電協理戎樂天，換成前聯電資深副總、現任晉華總經理陳正坤。陳正坤原為台灣美光記憶體董事長， 2015 年7月離開美光到聯電。陳正坤在聯電時，協助聯電與晉華協商合作協議，起訴書指出，陳正坤招募多名台灣美光員工跳槽聯電，包括何建廷、王永銘2人將美光營業秘密帶到聯電。

美國起訴書指出，2016年9月至2017年3月期間，聯電與晉華在美國取得5項專利及1個申請，6項專利都與美光遭竊的的技術相同或高度相似；2017年6月13日，美國專利局核准的「半導體元件與製造方法概要」專利，列了6個發明人，包括被起訴的前美光員工何建廷，起訴書指出，「專利申請揭露的內容，來自美光被盜用的機密文件。」

美光也指控曾任美光品質工程部副理的王永銘，從美光帶走超過900筆技術檔案。美光還原電腦紀錄，王永銘在離職前，在公司電腦上用Google查詢「如何清除電腦使用紀錄」，並下載免費軟體CCleaner，清除相關使用紀錄。

評析
《天下雜誌》報導指出，美國司法部獲得新事證，其中包括6項專利證據，使美國大膽告聯電、晉華。

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轉貼2018年11月16日聯合晚報，供同學參考

大摩 降半導體5「台」柱目標價

聯合晚報 記者李娟萍、馬瑞璿、張家瑋／台北報導



半導體產業遇逆風，大摩發布最新報告，率先調降台積電（2330）投資評等，從「優於大盤」，調降至「中立」，主要是預期智慧型手機需求不佳。大摩將台積電的目標價從253元調降至239元。

台積電今（16）日開盤即開低，早盤跌幅1.3%。聯發科、聯詠下跌逾2%，聯電跌幅亦逾1%，日月光控股股價仍在盤上。

除台積電之外，大摩同時調降聯發科投資評等，由「優於大盤」，直接調降至「劣於大盤」，目標價由290元，下調205元，隱含修正幅度達29%；聯電亦被下調投資評等，由「中立」下調至「劣於大盤」，目標價由13.3元，調降至9.6元。

聯詠的投資評等則是由「中立」下調至「劣於大盤」，目標價由133元，調降至115元。

日月光雖未被調降投資評等，仍維持「中立」，但目標價由85元調降至75元。在香港掛牌的中芯國際，投資評等維持「中立」，但目標價由7.5元港幣，下調至5.8元港幣。大摩認為，大中華地區半導體產業過於仰賴智慧型手機，在市場需求欠佳的情形下，近期iPhone新機銷售數字的下修，將僅是第一波，大中華地區半導體相關廠商的庫存風險增高。

由於比特幣挖礦熱潮退燒，全球繪圖晶片巨擘輝達（Nvidia）上季財報表現不如預期，稅後淨利12.3億美元，每股淨利1.97美元，而第4季展望也不如預期，遠低於華爾街分析師預估數字，盤後股價重挫近17%，連帶影響台積電股價表現。

近期加密貨幣比特幣價格再度重挫，跌破重要支撐關卡6,000美元，至近一年來最低點5,402美元，下半年疲弱不振走勢拖累相關比特幣概念族群業績表現，除了台積電三度下修今年業績展望，其大客戶繪圖晶片輝達公布上季財報表現也低於外界預期。

評析
聯電亦被下調投資評等，由「中立」下調至「劣於大盤」，目標價由13.3元，調降至9.6元。

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轉貼2018年11月18日科技新報，供同學參考

6 個專利證據  讓美國大膽告聯電、晉華

作者 天下雜誌

11 月 2 日，美國司法部宣布以經濟間諜罪起訴台灣的聯華電子、中國的福建晉華積體電路兩家公司，以及 55 歲的晉華總經理陳正坤以及其他兩位聯電主管，美國司法部長塞申斯並在新聞稿指出，上述被告「涉嫌共謀竊取總部位於愛達荷州的美光半導體公司的營業祕密」。

塞申斯並強調，「中國對美國的經濟間諜行動不斷增加，最近更是快速攀升。我在此要說，凡事要適可而止。司法部將秉持誠正及專業，積極起訴這類非法活動。」

這是台灣企業與個人首次面臨美國經濟間諜罪起訴。該法與一般的商業間諜罪的不同點，在於主要針對「外國政府、外國法人」介入，一旦罪名成立，後果極為嚴重，陳正坤等人將面臨最重 15 年徒刑和 500 萬美元罰款，聯電則將面臨最重超過 200 億美元的罰款。

該日股市一開盤，聯電股價立即跌停。

聯電則聲明，「在判決有罪確定之前，應推定無罪，公司將提出證據抗辯，以捍衛本公司之權益。」

其實，美國政府本次起訴，已過去一年多以來，台美兩地針對聯電等人的第三次訴訟。包括美光去年 12 月，在美國對聯電、晉華提起的民事訴訟，以及去年 9 月，台中地檢署以違反營業祕密法，起訴聯電及 3 名聯電主管。

與過去不同，這次起訴針對聯電而來
本次的美光案，與過去幾年，發生在聯發科、宏達電、友達等科技大廠的營業祕密外洩案件相比，雖然受害者換成外商，但邏輯基本類似，背後「藏鏡人」都被高度懷疑是中企，以及背後的中國政府。

過去案件，因為舉證不易，最後告訴對象都僅限於實際犯案的工程師，而放過涉嫌背後教唆的大企業，常被譏為是「大鯨魚對上小蝦米」，但這回明顯不同，從台中地檢署開始，起訴就針對聯電這家市值超過台幣 1 千億元的世界第三大晶圓代工廠。
《天下》在 10 月中旬，在美國參加美光活動時，訪問美光負責公司策略的副總裁 Colm Lysaght，為什麼控告聯電？

他的回答是，「我們非常有信心，我們有非常強的證據，而且有台灣官方提供的證據來支持我們。」

「這是非常明確（black & white）的智財剽竊（IP theft），」美光科技全球營運執行副總裁 Manish Bhatia，在一個多星期後接受《天下》專訪時說，他並加上一句，「我們非常感謝台灣執法機關的協助」。

翻開本次美國聯邦檢察官的起訴書，封面就是怵目驚心的：「United States（美國）vs. United Microelectronics, et al.,（聯電與其他人）」，起訴對象，與台中地檢署略有出入，將聯電協理戎樂天換成聯電前資深副總、現任晉華總經理陳正坤。

陳正坤原為台灣美光記憶體董事長。他在 2015 年 7月離開美光到聯電。

根據美國起訴書，在聯電工作時，陳正坤協助聯電與晉華協商合作協議，藉由晉華提供資金，聯電負責研發 DRAM 技術，並轉移給晉華進行量產，技術由聯電與晉華共享。陳正坤以聯電執行合作協議的負責人身分，成為晉華總經理，負責管理 DRAM 製造工廠。

起訴書並指出，在聯電工作時，陳正坤招募多名台灣美光員工跳槽聯電，其中何建廷和王永銘兩人偷竊美光 DRAM 設計和製造的營業秘密，並將營業祕密帶到聯電。

美國起訴書多出若干新事證
《天下》獨家取得美國司法部、美光與台中地檢署的起訴書與訴狀。經過詳細比對，發現美國在今年 9 月起訴的起訴書（11 月 2 日才公布），較台中地檢署起訴書，多出若干新事證。

例如，起訴書指出，從 2016 年 9 月到 2017 年 3 月之間，聯電與晉華在美國聯合取得 5 個專利、1 個申請中，這 6 個專利都與美光被盜用的的技術相同或高度相似，而且這些美光的營業祕密「無法藉由逆向工程的方式取得」。

其中一項專利，是 2017 年 6 月 13 日，美國專利局核准的「半導體元件與製造方法概要」專利，編號是 US 967990 B1。

該專利列了 6 個發明人，包括被起訴的美光前員工何建廷。「專利申請揭露的內容，來自美光被盜用的機密文件，」起訴書寫著。

主要來自兩份美光機密文件，包括共 233 頁的 25 奈米科技（25nm Precess Travel Document），包含美光 25 奈米技術「從頭到尾，非常仔細地描述」，以及共 302 頁的 20 奈米科技，主要包含如何從 25 奈升級到 20 奈米的技術細節。

這些是何建廷和王永銘離開美光時，下載帶走的美光技術資料內容的主要部分。其中，美光指控曾任美光品質工程部副理的王永銘，從美光帶走超過 900 筆技術檔案。

還原電腦資料，找到剽竊證據
但一開始，王永銘究竟為何會被發現下載機密檔案？

這點，台中地檢署的起訴書語焉不詳，但美光的民事訴狀，卻透露出戲劇性的細節。

該訴狀指出，王永銘在離職前，用公司配發的電腦下載免費軟體 CCleaner，將相關使用紀錄都清除，然後再將電腦還給公司。

但他可能沒想到，這個軟體，可能沒有他想像的那麼好用。

事實上，事後美光還是還原出他在離職前幾個月使用電腦的多數動作，包括從公司下載多筆機密檔案到隨身碟，以及離職前的 4 月 23 日當天，他在 Google 輸入一連串查詢「如何清除電腦使用紀錄」，以及安裝 CCleaner 整個過程，都還原出來，並成為日後起訴他的罪證。

國內頂尖的數位鑑識專家、鑒真數位總經理黃敬博解釋，CCleaner 雖宣稱可清除瀏覽紀錄、暫存檔，但沒做進一步覆寫動作，只要受過專業訓練的人員，都能用特殊工具復原被消除的電腦檔案，「只要沒有覆寫，資料都有機會救回來」。

（本文由 天下雜誌 授權轉載）

評析
聯電聲明，「在判決有罪確定之前，應推定無罪，公司將提出證據抗辯，以捍衛本公司之權益。」

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轉貼2018年11月22日自由時報，供同學參考

中國記憶體隊的豬隊友

高嘉和

在美國司法部控告中國福建晉華竊取商業機密後，根據「金融時報」報導，中國政府已發現大量證據，美光、三星及海力士等全球記憶體大廠違反反托拉斯法，似乎是藉此放話、要報復美國；但晉華會被美國抓到把柄，其實要歸功於中國反壟斷局這頭「豬隊友」。

晉華竊取美光商業機密案，聯電（2303）也被牽扯其中，來自台灣的晉華總經理陳正坤等人更面臨美國經濟間諜罪起訴，逼著聯電榮譽董事長曹興誠緊急發出聲明，強調「聯電任何業務均與他無涉」。

中國不僅透過補貼扶植、竊取機密等不正當手段，野蠻發展半導體產業，商務部反壟斷局也啟動對三星、美光及海力士等記憶體大咖的「反壟斷調查」，企圖多管齊下，用市場規模逼迫美、韓等大廠低頭繳械。

反壟斷局先前約談時，指控美光涉及限制設備商供貨給晉華，是「妨礙公平競爭行為」；這豈非是此地無銀三百兩，美光等半導體大廠，製程中不少設備得要「客製化」，要求設備廠得配合美光獨家製程所開發的設備；晉華為何非得用美光的獨家設備？無異是招認確有竊取美光技術。

不只晉華，合肥長鑫、睿力集成等一票中國記憶體國家隊恐都將面臨美方調查，這些中國隊中都有一票台灣人，恐得要小心被「豬隊友」給出賣掉！_

評析
晉華竊取美光商業機密案，聯電也被牽扯其中，來自台灣的陳正坤等人更面臨美國經濟間諜罪起訴

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轉貼2018年11月27日自由時報，供同學參考

半導體「兩岸一家親」 恐遭池魚之殃

編譯盧永山／綜合報導

近年來中國半導體業者在海外併購頻遭阻擋，因此透過高薪、住房、教育補貼等措施延攬台灣人才，甚至與台廠合作，以轉移先進晶片技術，但這種關係已引發美國關切；美國前陣子對中國重點扶植的半導體製造商福建晉華及合作的台灣聯電開鍘，目的就是殺雞儆猴，兩岸半導體廠「一家親」，恐成為美中貿易戰升溫下的祭品。

台北智理管理顧問公司經理林裕軒預估，今年已有超過300名台灣高級工程師跳槽中國晶片製造商；而自中國在2014年建立規模220億美元的大基金發展半導體業以來，已吸引近千名台灣半導體工程師加入中國廠商。

芯恩（青島）積體電路的1位高階主管表示，在公司近期招募的120名工程師中，3分之1來自台灣，「我們並不缺錢、缺的是人才，台灣工程師最有經驗，能幫助我們培養本地人才，從台灣招聘工程師的行動將繼續加強」。

但美中貿易戰持續升溫，兩岸半導體人才、技術交流日益密切，已引發美國側目。美國商務部10月底將福建晉華列入出口管制清單，司法部隨後控告福建晉華和合作夥伴聯電共謀竊取美光的商業機密；事發後，聯電終於終止與福建晉華的研發合作。

盛博香港公司（Sanford C. Bernstein）半導體分析師Mark Li表示，隨著美中緊張關係升溫，台灣科技廠商必須仔細評估自己的處境和供應鏈安排。

評析
美國對中國重點扶植的半導體製造商福建晉華及合作的台灣聯電開鍘，目的就是殺雞儆猴

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轉貼2018年11月28日經濟日報，供同學參考

產業大咖 看淡半導體短期景氣

經濟日報 記者簡永祥、鐘惠玲╱新竹報導

力晶集團執行長黃崇仁、聯電共同總經理簡山傑昨（27）日均看淡短期半導體業景氣，黃崇仁認為，美中貿易戰雙方僵持不下，讓各產業充滿不確定因素，半導體產業也會受影響，預期明年第1季景氣動能會放緩 。

簡山傑則表示，半導體景氣逆風恐持續半年，也就是今年第4季與明年第1季，大家都在調整庫存，尤其是手機與汽車應用方面。

對於美中貿易戰的衝擊，簡山傑說，大家還在觀察相關影響，是有看到一些影響，但是還不大，後續還要看美中兩邊關係怎麼發展。

黃崇仁表示，中國大陸科技廠原本多會在新年度轉換時備有較多的庫存，美中貿易戰使產業充滿不確定性，因此會先降低庫存水位，必須等月底川習會塵埃落定後，情況才會逐步明朗。

評析
簡山傑表示，半導體景氣逆風恐持續半年，也就是今年第4季與明年第1季，大家都在調整庫存

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轉貼2018年11月28日科技新報，供同學參考

美國祭出司法制裁後，福建晉華供應商無預警撤出

作者 數位時代

美國 10 月 31 日禁止技術出口中國禁令發布，中國媒體報導，美國設備商應用材料（Applied Materials）的人員隨即開始打包，科磊（KLA-Tencor Corp.）和科林研發（Lam Research Corp.）也召回旗下工程師，就連掌握下一代半導體製程關鍵技術 EUV 的荷蘭廠商 ASML，也在幾天內撤出。

美國祭出禁令後，福建晉華周邊供應商與美光在中國境內工廠，人不是走了就是被裁了。外資無預警收手撤退，福建晉華員工錯愕地說：「這些人，根本不給我們時間好好道別。」

美國媒體《彭博》記者親訪福建晉華所在晉江市，還原禁令頒布時的狀況。

福建晉華廠，外資無預警撤退
佇立著無數棟廠房與現代化實驗室，原本應是熙來攘往的廠區，現在只剩小貓兩三隻，偌大的科技園區宛若日漸凋零的老鎮。原本計劃斥資 60 億美元投資的園區內，福建晉華規劃每年生產 6 萬片晶圓，產能滿載的廠區內，本地工程師與外商顧問匆忙的腳步聲此起彼落。

但 10 月 31 日禁令發布後，園區空盪盪，「現在就只剩下習近平和川普能救我們了」，《彭博》訪問一位匿名的工程師表示。

中國儘管有野心成為科技製造強國，但創新先進技術還是得仰賴美國。2017 年中國進口 2,700 億美元半導體產品，超過原油進口總額，美國的制裁無疑往中國弱點踩，「市場認為合肥長鑫與福建晉華，這兩間中國重點扶持發展半導體技術的企業，最終會被踢出市場。」Samsung Securities 分析師 M.S. Hwang 和 Dexter Lee 提到。

但面對市場一致看衰，福建晉華高層仍樂觀認為，美方終究會解除禁令，也希望北京當局可循中興通訊（ZTE）的方式解決。目前廠區仍有在運作，只是由本土廠商取代出走外商，自主發展半導體的決心仍在弦上。

美光貢獻陝西出口 40%，裁員將引發龐大失業潮
目光從南方移到北方的西安，美光案的當事方美光科技（Micron），11 月初便盛傳，西安封裝廠可能再度裁員，甚至關廠。

目前美光西安廠半導體封測產能占美光全球產能 97% 以上，可說幾乎所有產品都是在西安廠完成，是陝西省最大外商之一，不僅出口額超過百億美元，更是占陝西出口總值 40% 以上的重要外商，美光廠一旦撤出，肯定造成當地龐大的失業潮。

其實早在 7 月，業界即傳出，美光西安廠裁員 200 多人，同時也裁掉了上海的一個小團隊，而這些產能將轉移到台灣補足。

今年 3 月，美光在台中加碼投資 500 億元蓋半導體廠房，並於 10 月正式落成，美光宣稱，台灣將是美光全球唯一 DRAM 垂直整合生產基地，假以時日將取代西安的地位，也隱約透露兩岸倚重度出現調整。

（本文由 數位時代 授權轉載）

評析
目前廠區仍有在運作，只是由本土廠商取代出走外商，自主發展半導體的決心仍在弦上。

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轉貼2018年12月1日中央社，供同學參考

美國控竊美光機密 聯電和艦A股上市受影響

中央社記者張建中新竹2018年12月1日電

聯電 (2303) 股東臨時會通過子公司和艦(蘇州)申請在上海以A股上市案，至今已超過3個月，仍遲未提出申請。聯電表示，美國指控竊取美光機密案確實多少有影響。

考量集團長遠發展，聯電決定以和艦為主體，公開發行人民幣普通股(A股)股票，並申請在上海證券交易所上市，聯電8月20日召開股東臨時會，決議通過這項計畫。

聯電財務長劉啟東當時表示，將會儘速提出和艦上市申請。只是聯電股東臨時會通過議案至今已超過3個月，聯電仍遲未提出申請。

美國加州聖荷西市(San Jose)聯邦地方法院11月初起訴指控晉華和聯電及聯電的3位高級主管，共謀竊取美光商業機密，協助聯電和福建晉華研發許多電腦處理器用的DRAM晶片，聯電最高可能面臨200億美元罰金。

聯電否認竊取美光(Micron)機密指控，表示聯電過去已積累近15年製造動態隨機存取記憶體(DRAM)產品的經驗，且聯電DRAM技術基礎裡的元件設計，完全不同於美光的設計。

聯電表示，美國控告竊取美光商業機密案對於和艦上海A股上市案並不會直接造成衝擊，不過，因上市申請須充分揭露任何風險與不確定性，美國控告竊取美光機密案對和艦上市案還是多少有些影響。

聯電指出，目前持續與中國證券及期貨事務監察委員會溝通中，無法確定今年底前是否會提出和艦上市申請。

據聯電規劃，和艦在上海A股上市將可建立籌資平台，取得更多元的資金來源，除改善集團財務結構，並將有助聯電本身資金留在台灣。

和艦募集資金到位後，將用以擴充和艦與集團在中國大陸的另一晶圓代工廠聯芯產能，擴大營運規模，此外，和艦在上海A股上市，還可吸引當地人才，並藉由與股權連結的獎勵措施，確保核心人員穩定性。

評析
因上市申請須充分揭露任何風險與不確定性，美國控告竊取美光機密案對和艦上市案還是多少有些影響。

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轉貼2018年12月5日自由時報，供同學參考

美國反擊中國竊密 台企被迫選邊站

編譯王惠慧／綜合報導

日本「日經亞洲評論」報導，美國在晶片領域反擊中國竊取智慧財產權，迫使夾在美中兩強間的台灣公司必須選邊站，未來遭遇商業機密的爭端時，堅持在2大強權間遊走，可能不再是選項之一。

報導指出，美中貿易戰常著重在2強間的懲罰性或報復性關稅，但最近開始出現變化；日經報導指出，美國川普政府透過多管齊下的努力，強調對中國貿易的主要控訴，也就是網路間諜（cyberespionage）和竊取智慧財產權。

美國司法部在上個月，以經濟間諜相關罪名，起訴中國國有半導體廠商福建晉華、台灣聯電及3名台灣人，並指出美光遭竊取的商業機密估值達87.5億美元；針對晉華的不只美國司法部，10月底美國商務部也基於國安和經濟安全考量，將晉華列入出口管制實體名單，切斷美國供應商向其供應關鍵零組件。

美國聯邦調查局（FBI）局長瑞伊（Christopher Wray）上月在聲明中毫無保留地指出，「沒有任何一個國家比起中國，對美國的創意、創新、經濟安全造成的範圍更廣、更嚴重的威脅。」

美光/聯電案之所以重要，是因為這是美國打擊中國竊取關鍵產業智財權的核心行動；中國把超越美國、南韓、台灣及日本半導體公司列為國家的優先事項之一，在這種情況下，台灣也被指控遭中國利用來竊取美國半導體公司的技術。

報導指出，這些案件對台灣公司形成龐大的壓力，必須選擇要向美國或者中國靠攏，未來堅持在2大強權間遊走，可能不再是選項之一。

美台商會理事長韓儒伯向該報指出，他認為大多數的台灣公司將設法應對貿易衝突帶來的轉變，其中當然也會出現如聯電般支持中國的公司。

報導指出，台灣的營業秘密罪法條嚴謹，但過去在執法上常出現不一致的情況，台灣執法單位缺乏效率且輕罰的做法，將使旁觀者失去信心；韓儒伯指出，未來台灣也將面臨更大的壓力，必須追查相關案件並真正將有罪之人繩之以法。

評析
美國在晶片領域反擊中國竊取智慧財產權，迫使夾在美中兩強間的台灣公司必須選邊站

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轉貼2018年12月11日經濟日報，供同學參考

聯電-8% 單季減幅恐逾7%

經濟日報 記者鐘惠玲╱台北報導

聯電（2303）昨（10）日公布11月合併營收為115.54億元，月減8.1％；前11月合併營收為1,398.67億元，年增0.9％。

聯電預估，本季晶圓出貨量估計將比第3季下滑4％至5％，平均銷售單價也可能季減4％至5％，這代表該公司本季業績可能季減7％至10％，衰退幅度比法人預期大。

聯電第3季業績創新高，14奈米以下製程相關營收占比已達5％，比第2季的3％有所提升，不過28奈米製程營收比重，從第2季的15％降至13％。法人擔憂聯電14、28與40奈米等較先進製程的市占率似乎有流失跡象。

聯電前三季毛利率為15.8％，低於去年同期，但前三季每股純益為0.73元，高於去年同期的0.64元。法人認為，由於消費性電子、PC與車用等產品需求仍有變數，28奈米製程仍供過於求，加上部分客戶訂單可能流失轉到其他廠商更先進的製程，因此該公司明年的毛利率與產能利用率表現可能會承受更多壓力。

除了營運基本面的表現，外界對於聯電關注的議題，還包括該公司與福建晉華共同面對美光的訴訟戰，聯電目前已經停止為晉華開發利基型DRAM技術，但仍有相關法律變數與氛圍籠罩。

評析
聯電目前已經停止為晉華開發利基型DRAM技術，但仍有相關法律變數與氛圍籠罩。

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轉貼2018年12月12日工商時報，供同學參考

聯電庫藏股買回64.6%  力抗外資賣壓

工商時報  沈培華台北報導

晶圓代工廠聯電 (2303) 積極買回庫藏股，至12月11日止，累計已買回自家股票19萬4,000張，執行率已達64.6%，力抗外資賣壓。

聯電自11月6日起，預計將買回30萬張庫藏股，股價也順利止跌回升，目前在11元之上築底。上周外資在集中市場賣超330.46億元，賣超聯電8.20萬張最多，本周外資仍賣超聯電逾1.88萬張。

為維護公司信用及股東權益，聯電預計從11月6日至明年1月5日將買回30萬張庫藏股，買回區間價格每股7.55元至20.8元，這是聯電近3年來第3度實施庫藏股。

聯電遭美國司法部起訴指控竊取美光商業機密，加上第四季營運不旺，外資持續賣超，公司以庫藏股力抗賣壓。

評析
為維護公司信用及股東權益，聯電預計將買回30萬張庫藏股，買回區間價格每股7.55元至20.8元

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轉貼2018年12月13日經濟日報，供同學參考

聯電擴產 斥資274億

經濟日報 記者鐘惠玲／台北報導

晶圓代工廠聯電（2303）昨（12）日公告資本預算執行案，相關預計投資金額為274.06億元，規劃從今年底到2019年期間陸續支出，主要用於8吋與12吋廠的產能優化、去瓶頸化與自動化。

聯電這次揭露的資本預算，主要是編列今年與明年可預見要執行投資的金額，至於實際支出的時間點，則要視相關執行進度而定。該公司規劃擴增大陸和艦的8吋產能1萬片，其他8吋與12吋產能也會投入進行優化與去瓶頸化。

聯電今年的資本支出預計為11億美元，外界預期，明年支出金額可能與今年相當，其中12吋產能增加的幅度，應當會高於8吋。

不過，在廈門聯芯方面，12吋月產能規劃從1.7萬片，逐漸提升至2.5萬片，由於市場有雜音，後續相關投資的積極度可能受到市況影響。

聯電8吋產能在本季預計仍維持滿載，12吋成熟製程也接近滿載，但12吋較先進製程的產能利用率較低，導致本季整體的產能利用率可能降至九成以下。

另外，關於和艦在大陸申請A股上市案，聯電表示，目前仍在準備資料，尚未送件，至於送件時間也尚未確定。

聯電前11月合併營收為1,398.67億元，年增0.9％，法人預期，該公司本季業績將下滑高個位數百分比至一成。至於明年首季，因為面臨傳統淡季，外界估計該公司的營運表現可能會受淡季效應影響。

評析
明年首季，因為面臨傳統淡季，外界估計該公司的營運表現可能會受淡季效應影響。

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轉貼2018年12月21日中央社，供同學參考

聯電買回庫藏股24.9萬張 執行率已達83%

中央社記者張建中新竹21日電

晶圓代工廠聯電積極買回庫藏股，至今天已買回24.9萬張庫藏股，達成預訂目標30萬張的83%。

聯電11月初遭美國司法部起訴指控竊取美光(Micron)商業機密，最高可能面臨200億美元罰金，歐系外資將聯電投資評等降至「劣於大盤」，並調降目標價至新台幣10.8元，一度衝擊聯電股價重挫。

為捍衛股價，聯電董事會11月5日決議，自11月6日起至明年1月5日買回30萬張庫藏股，買回區間價格每股7.55至20.8元。

聯電截至今天已買回24.9萬張庫藏股，達成率約83%，總金額27.82億元，平均每股買回價格約11.17元。

聯電今天股價收在11.4元，自11月6日實施庫藏股以來，股價上漲0.65元，漲幅約6%，聯電此次買回庫藏股確實達到捍衛股價目標。

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聯電積極買回庫藏股，至今天已買回24.9萬張庫藏股，達成預訂目標30萬張的83%。

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轉貼2018年12月24日經濟日報，供同學參考

綠巨人概念／台積電、聯發科 聚光

經濟日報 記者簡永祥、鐘惠玲／台北報導

人工智慧(AI)結合5G，將為半導體產業開啟新一波成長動能，其中晶圓代工龍頭台積電，以及聯電與IC設計龍頭聯發科等相關業者將因商機爆發，注入新成長動能，成為法人關注標的。

由於AI都要靠半導體晶片達到智慧化或提高效能的目標，由於應用領域涵蓋各領域，而台積電又是目前全球具備最完整製程布局的晶圓代工廠，預料只要AI商機爆發，台積電將是最大的受惠者。台積電未來五年，每年營收和獲利都具年增5%至10%的實力，股息也可望穩定成長。

手機晶片廠聯發科最新的Helio P90系統單晶片，就是主打AI效能，配置P90的相關終端產品，預計將於明年第1季上市。

聯發科在5G布局也著墨甚深，如稍早發表多模數據機晶片曦力Helio M70，主攻Sub-6GHz全球通用頻段，已開始提供樣片，同樣預計明年開始出貨，搭載該晶片的產品明年也有機會面市。

聯電日前公告資本預算執行案，相關投資金額預計為274.06億元，規劃從今年底到後年期間陸續支出，主要用於8吋與12吋廠的產能優化、去瓶頸化與自動化。聯電也規劃擴增中國大陸和艦的8吋產能1萬片，其他8吋與12吋產能也會進行優化與去瓶頸化。

聯電累計今年前11月合併營收為1,398.67億元，年增0.9％。聯電8吋產能在本季預計維持在滿載，12吋成熟製程也接近滿載，只是12吋較先進製程的產能利用率較低，導致本季整體產能利用率可能會降至九成以下。

評析
聯電資本預算執行案，相關投資金額為274.06億元，主要用於8吋與12吋廠的產能優化、去瓶頸化與自動化。