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[指標] KD指標的中高階運用   [複製鏈接]

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發表於 2007-7-27 00:15:47 |顯示全部樓層
1.KD指標的交叉角度:
7 a) X8 K$ S" H5 o* x從RSV的公式 [ (C_n-L_{n}) ÷ (H_{n}-L_{n}) ]  x 100 各位可以發現,當股價跌破n日內的最低價,並以當日相對低價(下影線很短或沒有下影線)收盤時,RSV將為零,K是RSV平滑後的數值,自然K值將快速下滑,而D值因為是慢速線,所以下滑的速度將遠低於K值。; M  s; j) `$ x; ^3 z" ?2 {0 |. D' j
各位試想,當股價在高檔而KD值也在高檔,一旦某天收盤出現上述的情況,是否KD在高檔向下交叉的角度會比較大?這種情況下,因為股價跌破n日內的最低價,多數會有停損停利的賣壓出籠,所以這種情況出現時,多數拉回的速度會比較快!
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又如果高檔出現的修正是小紅小黑K交錯出現,又或是頻頻出現下影線呢?這種情況下RSV會讓K值出現比較緩慢的下滑,此時KD交叉的角度會比較平坦,這種情況所出現的黃金交叉或死亡交叉,假訊號發生的機率較高!
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6 R; l- y$ n- g+ h  z
2 A. P" q" v& T" [
+ ]+ |: d4 B  s  R  k上圖是加權指數K線圖與KD指標,第一個KD交叉的角度夠陡,所以指數下跌速度很快,這種情況下沒看到『救線』出現時不可輕易進場!本圖中二根黑K後隔日馬上出現反推紅K,就是救線動作,看到救線動作後,KD走平並再度交叉向上,就可以追買!第二個KD交叉的角度剛開始並沒有很陡,可是後來馬上角度放大,只要看到角度一放大,隔日就算反彈都要退場觀望!
1 F/ @: h7 a9 i: \0 {4 z& u
" X- t3 w7 a5 L" N3 K上述內容是我個人自己的體悟,後來有看到KD原作者George Lane的教學說明比較簡單,在此補充如下:
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0 q" e# O7 A4 p6 s1 r+ B! T: EKnee and Shoulder
, `1 @! x4 E: ?% S在一個上漲的市場中,當K向上穿越D,隨後不久K出現拉回,不過並沒有向下穿越D,並且再度轉向上走,我們稱它為膝部;相反則稱為肩膀。上圖的大圈圈所示即為肩膀,下圖則為膝部。
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, i( w- }3 P, z, C% C* h2 g1 K( e$ ]) Z; w( c8 O' w0 ~3 O" h

3 V( i) `6 P/ j, l0 T, l+ S% i+ r& v膝部的出現代表市場極可能將有一段強勁的漲升。另外,膝部在右邊出現前,左邊有時候會已經先出現K往上交叉D的情況(小反彈造成)。
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' U+ _* d$ @1 [3 x! F2.KD指標的趨勢線:# w. e2 K. l. s2 ?2 f6 N
在一個時間規模較長的修正走勢中,KD指標經常可以繪製出趨勢線。過去趨勢線多數只繪製在K線上,很少人知道趨勢線也可以劃在技術指標當中,當修正走勢出現時,各位可以留意是否能繪製指標的下降趨勢線或收斂趨勢線,一旦趨勢線被突破,可留意趨勢可能出現扭轉!$ }5 z: c8 C1 r% c$ S7 C
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. {" ]( o6 s& q; ~/ W, T6 _( L4 }
3.日週月KD指標的搭配運用
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A.日KD指標低檔翻揚未久,K值約在50附近,週KD指標在低檔或50附近同步交叉向上,月KD指標並未處在在死亡交叉不久的狀況,此時股價上揚的角度大於或等於45度時,多數是波段漲勢剛開始未久。
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B.日KD指標低檔翻揚數日,K值約在70以上,而且K值上揚速度很快,週KD指標剛交叉向下未久,此時股價上揚的角度小於45度時,多數是反彈走勢而已。
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C.月KD死亡交叉未久,週KD下滑至50附近或以下,日KD低檔翻揚,此時股價上揚的角度小於45度時,多數是反彈走勢而已。$ E6 o5 L+ [) A( c3 W( F
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運用原則我只寫上面三個重點,其餘部分請自行觀察與體會,我希望我告訴你ABC,你不只能體會出D,甚至EFG都能想出來,那麼你就完成這一階段的功夫學習了!
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4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充)8 @4 h7 D. d* [( r- W& w$ Z0 ^. n2 ~

" r; e0 `' C' d8 d" S  ?1. 有些學術論文指出KD指標無效,有些則指出有效,而認為KD指標有效的論文中,結論都是週KD的有效性高於日KD與月KD,因此各位使用KD指標時,要特別留意週KD。
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. W; Z- r+ w$ i0 |! q( _2. 加權指數週KD的有效性優於個股的週KD,實證研究上指數的週KD將參數設為9,操作的獲利率與檢定的可信度較高,個股則是將參數設為11週。( q0 }6 i$ z) ~5 }0 s0 \& G; f
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3. 實證研究當指數出現波段漲勢時,上市公司有90%左右也會出現漲勢,上櫃公司則是80%左右,因此可以用一種另類的傻瓜投資術,亦即以週KD來研判指數是否有波段漲勢,一旦週KD在50以下出現買進訊號時,買進台指五十成分股或摩台指成分股,甚至也可以直接買進ETF,同理賣出訊號出現時則出脫或放空,這種模式的報酬率也不錯!
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0 }5 `+ Y6 Y; T& B. p# Y5.補充說明2007.9.12# U% M) L& U! }1 ]! r  C4 B  z
. }- {7 I2 ^, |. k$ Q0 i3 r$ d$ \
A.日KD指標若將參數設定為9(原始設定),幾乎所有的研究都指出....用日KD來研判指數與個股的買賣動作,其績效將為負,簡單講就是....拿日KD(參數為9)來操作,20以下黃金交叉時買進,80以上死亡交叉時賣出,隨著時間經過...你的操作次數夠多時...一定賠錢!+ a% u0 o: {0 z

0 J& I0 s: E6 s# i6 |B.智慧型的KD指標可以修正上述問題...就是先用電腦去模擬,找出每一檔個股最佳的日KD參數,再利用最佳化後的KD來交易,這樣就能獲得超額報酬(打敗大盤)。
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C.以KD指標而言,在多頭市場時正確率較高,空頭市場時則失誤率較高。
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D.若將KD指標(參數為9)搭配MACD(參數為9、12、26)來操作,二者同步出現買訊時買進,出現賣訊時賣出,可以提高正確率...但是...還是會被大盤打敗!
+ f% y; ]* C4 ~- O$ U9 C) b9 f0 m- w7 W
E.若將KD指標(參數為9)搭配MACD(參數為9、12、26)再搭配RSI(參數為6)來操作,三者同步出現買訊時買進,出現賣訊時賣出,可以提高正確率...但是...還是會被大盤打敗!如果將RSI換為6或10或20或60甚至是200日均線(過均線為買訊,破均線為賣出),多數研究的結果還是會被大盤打敗....少部分的研究結果是打敗大盤,之所以會有這種差異,應該是研究者在挑選個股、期間的差異所造成!$ \  }+ W4 {0 ~% `% j- K& W

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發表於 2007-7-27 22:08:45 |顯示全部樓層

掌握角度,趨勢及期間特性

感謝校長這麼快就把武功密笈傳授出來,小弟的體會如下:* d4 c6 ~8 L2 r9 Q# A. Z
1.角度:大致急漲急跌時,KD交叉(漲時向上或跌時向下)角度會呈現比較陡的型態(角度>45度);反之,緩漲緩跌時,KD交叉角度會呈現比較緩(角度>45度)./ D7 b8 ], o- H& m6 G/ ^* ]; |
2.趨勢:判斷股價是否還處在既有的方向,或是已經準備轉向調頭.+ v7 E0 ~$ y9 ~5 k: ?' @! v0 M
3.期間:就是校長所提的月,週,日搭配看,但觀察重點還是擺在彼此的角度及趨勢,角度代表速度,趨勢代表方向.但是日KD終究會受限於週及月的趨勢.

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發表於 2007-7-29 21:51:16 |顯示全部樓層

我告訴你ABC,你不只能體會出D

如果股價緩漲,而KD緩向下,每次KD向下低點越來越低,此弧度越小,而K值低點越來越高,此弧度越大,這樣修正背離現象,是否有法人或大戶或自家買回情形,如在此時,再續抱就對嗎?因被後或許有什麼故事要發生,正常下一般股價後會反應在KD上~不知想法正確~TKS

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發表於 2007-8-14 00:29:45 |顯示全部樓層

做功課時發現

剛剛在做功課時發現2382的日KD線2天前在低於50左又加叉向上;周KD今天在50左右交叉;月KD今天也在低於50的地方交叉向上.日MACD是最短的一根綠棒;周MACD還在紅棒區...寫出來跟大家分享一下!!

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發表於 2007-9-12 17:30:10 |顯示全部樓層

回復 #1 austin 的帖子 ==> 有事請教 校長


4 y/ R+ [; Y" [" V, g8 }
" s2 _& L6 u3 i4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充) and
+ B2 h8 ]5 C$ D+ L* A
7 K& I  o% ?' G' }4 a* |5.補充說明 2007.9.12 內文中...
& O# H" W/ i! H4 d; c# H# p& D
, G; G5 m* O  j: c5 I# N. X% [$ b' d6 o4 O3 a. Q, J
請問校長:
, E$ O! c7 m- N, }6 N' Z( j( `; _/ ?7 k2 K% _, z1 E
4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充) 文中提到    ]5 M, E4 h1 o

! a. U7 G3 E2 n# @( y- Z加權指數週KD的有效性優於個股的週KD,實證研究上指數的週KD將參數設為 9,操作的獲利率與檢定的可信度較高,個股則是將參數設為11週。
& v. K! Z: b. g) ]8 r( T1 C8 z7 N# q" C# i+ q

# G/ c7 r2 y5 _! x

5 l' e* V+ A2 X0 y6 [9 b$ }2 u) B從RSV的公式 [ (C_n-L_{n}) ÷ (H_{n}-L_{n}) ]  x 100 來看,+ _, D% m- [0 j5 ^

3 C* u# B$ K7 d2 S) N  @! w, X也就是 n 取 9 (指數) and 取 11 (個股);9 w) |% h" U+ Q' t- l1 e

" ]# `2 L# ~7 k8 z& ?: d/ J, P我想請問的是:' m' t% S0 g* P  O6 e# @" J
/ n) J  ^( `- u4 s$ a
K值線=RSV的 M1日移動平均 1 y' P  Y: W# b. Q5 w: z
0 ^$ {6 t0 e" V  W; l
D值線=K 值的 M2日移動平均8 c8 v% ]% e/ G: d

- r5 M1 }2 r- ?8 P/ d' `3 C  M這時 M1,M2 該取多少 ?
) [, [$ I$ b; d: ^/ S" c# D. _" H  E0 Y% x$ H

$ }7 h" M8 d* k
( L0 h+ ]) J7 O# n- q1 U# R********$ I) O9 X0 J  t7 W. `8 U* k
) D/ _- }* u& N& T6 v* }6 L% \
令狐沖的秘密師父 風清揚 的 獨孤九劍 有所謂的無招勝有招,這個說是容易,實際上不太可能。" w& P6 h" \4 {8 D6 {& }1 ?
8 |3 k, n: Y4 G6 U# d8 J: H* ?
看完校長的 5.補充說明 2007.9.12 後,看來不學 獨孤九劍 會死的更慘;學完獨孤九劍 後,假如有誰已經體會出 所謂的無招勝有招,請一定要用 "短消息" 教教我+ }$ }5 F9 r. O8 B/ A
投資跟收藏相同 都因時間的孕育 繼而創造出最大的價值~~
遠離市場最後的輝煌,忍受市場最後的下跌~~提醒自己

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發表於 2007-9-12 23:48:05 |顯示全部樓層

回復 #5 阿桂 的帖子

一般都是<br>& \& W0 p5 ^9 }
K_t=(1-a)K_[t-1]+ a * RSV_t  <br>
5 G) a3 b+ a' L; ]D_t=(1-a)D_[t-1]+ a * K_t <br>
+ _' ]) P$ |2 M  {其中a=1/3

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發表於 2008-7-22 18:52:52 |顯示全部樓層
進階的果然比較複雜,要多多研究才是!

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發表於 2008-7-22 23:17:06 |顯示全部樓層
受教了…6 V! F9 Q! \1 s- Z/ r- d. F- X
多看幾次來好好體悟一下!!

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Rank: 4Rank: 4Rank: 4Rank: 4

認真學習

發表於 2008-8-2 16:01:13 |顯示全部樓層
僅提供另一可注意的地方:$ f/ L: L3 D! O  f, m
kd與價位產生背離時,時常伴隨而來原趨勢的阻力甚至反轉

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發表於 2008-8-5 08:00:58 |顯示全部樓層
最近出現連續多次的低檔背離,是否代表趨勢的改變?。( c4 E" D# Z# {' R- p
而目前暫時守在6708進行,複合的第四浪。(因第二浪為簡單浪。)!

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熱心助人 基本分析小老師 基本分析達人 認真學習

發表於 2008-9-29 17:59:25 |顯示全部樓層
月KD一旦死亡交叉就是中空開始的信號
p470121

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發表於 2008-10-7 10:06:46 |顯示全部樓層
不是很懂得公式的算法,通常都以券商的看盤軟體來看) J9 j' B$ m4 f: C
但通常反應都太慢(懂的不多)
& e1 ^7 J: U4 r  w" E/ P- c我看要在這閉關修行
& H4 m5 ~' ~2 ~* l! o( q* y不要跟錢做對

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發表於 2008-11-23 13:14:48 |顯示全部樓層
<P>還得多研究ㄧ下,要學的真的很多</P>

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發表於 2008-12-29 21:38:28 |顯示全部樓層
看來要學的東西實在是太多了...* U* Y7 F. M7 Q; H: Y
感謝各位先進分享心得...

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發表於 2009-2-6 11:57:49 |顯示全部樓層

回覆 1# 的 austin

新同學報到,請大家多多指教。
以誠待人

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發表於 2009-2-12 23:14:41 |顯示全部樓層
<P>又多學了一些 感謝校長!!</P>

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發表於 2009-3-22 22:15:16 |顯示全部樓層
非常感謝教導!我是新手!努力研究KD中

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發表於 2009-4-1 21:27:56 |顯示全部樓層

我也想試試

KD指標的中高階運用。。。。我得努力了

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發表於 2009-4-8 00:59:37 |顯示全部樓層
原來,月,週,日,線還有這種奧妙存在.......謝謝了

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發表於 2009-5-14 01:33:46 |顯示全部樓層
ix 小弟今天首次來到這,發現這真是個好地方,請多多指教謝謝

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