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[指標] KD指標的中高階運用   [複製鏈接]

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發表於 2007-7-27 00:15:47 |顯示全部樓層
1.KD指標的交叉角度:
  _; |) ^" A& Q$ Q從RSV的公式 [ (C_n-L_{n}) ÷ (H_{n}-L_{n}) ]  x 100 各位可以發現,當股價跌破n日內的最低價,並以當日相對低價(下影線很短或沒有下影線)收盤時,RSV將為零,K是RSV平滑後的數值,自然K值將快速下滑,而D值因為是慢速線,所以下滑的速度將遠低於K值。) Y( K. A- K* b& i5 i& R* d
各位試想,當股價在高檔而KD值也在高檔,一旦某天收盤出現上述的情況,是否KD在高檔向下交叉的角度會比較大?這種情況下,因為股價跌破n日內的最低價,多數會有停損停利的賣壓出籠,所以這種情況出現時,多數拉回的速度會比較快!% L( g6 t! G- h" ^2 I( c
& ^4 F2 R" p4 `3 ?! L" o2 D, _
又如果高檔出現的修正是小紅小黑K交錯出現,又或是頻頻出現下影線呢?這種情況下RSV會讓K值出現比較緩慢的下滑,此時KD交叉的角度會比較平坦,這種情況所出現的黃金交叉或死亡交叉,假訊號發生的機率較高!& c, [8 ^  \6 j, }

; ~1 v. P( G, A$ M, O1 _1 O9 Q8 i$ f' H; ?" s
3 h$ m- o; {  b6 k& [
上圖是加權指數K線圖與KD指標,第一個KD交叉的角度夠陡,所以指數下跌速度很快,這種情況下沒看到『救線』出現時不可輕易進場!本圖中二根黑K後隔日馬上出現反推紅K,就是救線動作,看到救線動作後,KD走平並再度交叉向上,就可以追買!第二個KD交叉的角度剛開始並沒有很陡,可是後來馬上角度放大,只要看到角度一放大,隔日就算反彈都要退場觀望!9 Y& y* F  R* {1 }  r. g
( ~" w, f  A/ d# k8 |
上述內容是我個人自己的體悟,後來有看到KD原作者George Lane的教學說明比較簡單,在此補充如下:, h; Z% o' n8 H, C3 [5 \1 U6 \

1 p- K  N% X& s, F6 x9 RKnee and Shoulder& G4 r/ z) G: _: j' }1 Z
在一個上漲的市場中,當K向上穿越D,隨後不久K出現拉回,不過並沒有向下穿越D,並且再度轉向上走,我們稱它為膝部;相反則稱為肩膀。上圖的大圈圈所示即為肩膀,下圖則為膝部。* R1 _7 ~/ ~9 y" O

7 o: U: O0 z2 E+ ^% X- P' ]( b. y6 [: j" `5 Z
8 E" [5 d, R3 {1 f& A: c' a& k. W
膝部的出現代表市場極可能將有一段強勁的漲升。另外,膝部在右邊出現前,左邊有時候會已經先出現K往上交叉D的情況(小反彈造成)。1 i1 a5 K  U" s! N4 o; w# i7 h

. b( U% B$ ~+ _2 q. s  h2.KD指標的趨勢線:
5 H. Z4 \2 z2 |$ h  F" `# d" E9 W5 r在一個時間規模較長的修正走勢中,KD指標經常可以繪製出趨勢線。過去趨勢線多數只繪製在K線上,很少人知道趨勢線也可以劃在技術指標當中,當修正走勢出現時,各位可以留意是否能繪製指標的下降趨勢線或收斂趨勢線,一旦趨勢線被突破,可留意趨勢可能出現扭轉!
  v- Z8 z6 j+ a3 G1 b; N  S
" E# S) ]. V6 ]& E, m
5 h/ `  `1 ^. x; ~; k/ @
, V4 j3 G/ z- S. O3.日週月KD指標的搭配運用# ~/ z2 h  i' j7 q$ k

: X4 @; ^$ X! S1 [A.日KD指標低檔翻揚未久,K值約在50附近,週KD指標在低檔或50附近同步交叉向上,月KD指標並未處在在死亡交叉不久的狀況,此時股價上揚的角度大於或等於45度時,多數是波段漲勢剛開始未久。
! T! j6 M& x3 L5 Z6 d
) D( ^. ^& q7 W/ D/ AB.日KD指標低檔翻揚數日,K值約在70以上,而且K值上揚速度很快,週KD指標剛交叉向下未久,此時股價上揚的角度小於45度時,多數是反彈走勢而已。% j. M1 ^4 a3 i* [7 [
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C.月KD死亡交叉未久,週KD下滑至50附近或以下,日KD低檔翻揚,此時股價上揚的角度小於45度時,多數是反彈走勢而已。
, |& [* B" t' [5 S/ X9 D& Z/ p
5 c% x8 u- N0 _運用原則我只寫上面三個重點,其餘部分請自行觀察與體會,我希望我告訴你ABC,你不只能體會出D,甚至EFG都能想出來,那麼你就完成這一階段的功夫學習了!' A' Z3 ^7 R& p9 T9 Z
, L' q( t! e3 Z1 N; Q
4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充)' d# g% [) F4 y

; b% t1 z3 i1 x4 A/ l% ^1. 有些學術論文指出KD指標無效,有些則指出有效,而認為KD指標有效的論文中,結論都是週KD的有效性高於日KD與月KD,因此各位使用KD指標時,要特別留意週KD。
& r' G/ |* a0 i( B! b+ @3 `" |& y' T( @( S6 j* ?" |
2. 加權指數週KD的有效性優於個股的週KD,實證研究上指數的週KD將參數設為9,操作的獲利率與檢定的可信度較高,個股則是將參數設為11週。
6 U; }9 X  @+ I2 u0 H5 s- A+ E' C7 F! t1 ?
3. 實證研究當指數出現波段漲勢時,上市公司有90%左右也會出現漲勢,上櫃公司則是80%左右,因此可以用一種另類的傻瓜投資術,亦即以週KD來研判指數是否有波段漲勢,一旦週KD在50以下出現買進訊號時,買進台指五十成分股或摩台指成分股,甚至也可以直接買進ETF,同理賣出訊號出現時則出脫或放空,這種模式的報酬率也不錯!
# p: K0 t. y* W3 ~: n4 J
1 C6 ~  p! P# Z2 f3 P5.補充說明2007.9.128 R! U2 X' I9 I/ z0 N& {# ~% l
& T4 t$ o; _/ X
A.日KD指標若將參數設定為9(原始設定),幾乎所有的研究都指出....用日KD來研判指數與個股的買賣動作,其績效將為負,簡單講就是....拿日KD(參數為9)來操作,20以下黃金交叉時買進,80以上死亡交叉時賣出,隨著時間經過...你的操作次數夠多時...一定賠錢!9 F% D! Q" K4 u% g' n, e
) f. K- D- o; b/ ~4 P
B.智慧型的KD指標可以修正上述問題...就是先用電腦去模擬,找出每一檔個股最佳的日KD參數,再利用最佳化後的KD來交易,這樣就能獲得超額報酬(打敗大盤)。
% K+ k8 S6 I1 z7 N8 x, s+ {
: w( ^/ E. X, r% {2 [! s: aC.以KD指標而言,在多頭市場時正確率較高,空頭市場時則失誤率較高。$ h8 |& j4 h% T  e3 V
% H8 ]* [" M( ^# K
D.若將KD指標(參數為9)搭配MACD(參數為9、12、26)來操作,二者同步出現買訊時買進,出現賣訊時賣出,可以提高正確率...但是...還是會被大盤打敗!
7 w- V* @; B7 ~) a" F/ p, Y$ s: D' g: L% t
E.若將KD指標(參數為9)搭配MACD(參數為9、12、26)再搭配RSI(參數為6)來操作,三者同步出現買訊時買進,出現賣訊時賣出,可以提高正確率...但是...還是會被大盤打敗!如果將RSI換為6或10或20或60甚至是200日均線(過均線為買訊,破均線為賣出),多數研究的結果還是會被大盤打敗....少部分的研究結果是打敗大盤,之所以會有這種差異,應該是研究者在挑選個股、期間的差異所造成!% F9 J+ @2 W3 M8 `, l$ U
8 c5 c' I, C  M. |; w! E
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發表於 2007-7-27 22:08:45 |顯示全部樓層

掌握角度,趨勢及期間特性

感謝校長這麼快就把武功密笈傳授出來,小弟的體會如下:
! T: R/ V$ o0 e( u; h4 f2 ?! }1.角度:大致急漲急跌時,KD交叉(漲時向上或跌時向下)角度會呈現比較陡的型態(角度>45度);反之,緩漲緩跌時,KD交叉角度會呈現比較緩(角度>45度).
8 [' a: f- N" {0 g% D5 W- K2.趨勢:判斷股價是否還處在既有的方向,或是已經準備轉向調頭.$ S* y. _8 \! \" u
3.期間:就是校長所提的月,週,日搭配看,但觀察重點還是擺在彼此的角度及趨勢,角度代表速度,趨勢代表方向.但是日KD終究會受限於週及月的趨勢.

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發表於 2007-7-29 21:51:16 |顯示全部樓層

我告訴你ABC,你不只能體會出D

如果股價緩漲,而KD緩向下,每次KD向下低點越來越低,此弧度越小,而K值低點越來越高,此弧度越大,這樣修正背離現象,是否有法人或大戶或自家買回情形,如在此時,再續抱就對嗎?因被後或許有什麼故事要發生,正常下一般股價後會反應在KD上~不知想法正確~TKS

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發表於 2007-8-14 00:29:45 |顯示全部樓層

做功課時發現

剛剛在做功課時發現2382的日KD線2天前在低於50左又加叉向上;周KD今天在50左右交叉;月KD今天也在低於50的地方交叉向上.日MACD是最短的一根綠棒;周MACD還在紅棒區...寫出來跟大家分享一下!!

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發表於 2007-9-12 17:30:10 |顯示全部樓層

回復 #1 austin 的帖子 ==> 有事請教 校長


4 A  b) ~) g$ `* u6 b4 I" K4 ]! E: k; n% v6 q* V. x/ _
4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充) and
  `8 G7 a  Z4 \' K6 _" H
9 k! S1 W0 P" P/ ]" K- R5.補充說明 2007.9.12 內文中...' _* S- ?2 w# u3 S. V
8 ]2 k% T( }8 E; j' z
6 E7 F5 [5 M( E* x5 e9 o
請問校長:. r4 m* O1 ]' y

3 y$ m, K" w  J9 l7 U% K, D+ `4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充) 文中提到  
3 H( _6 A% a8 b3 `; s1 D7 ?3 O3 E: N  o  {; ?
加權指數週KD的有效性優於個股的週KD,實證研究上指數的週KD將參數設為 9,操作的獲利率與檢定的可信度較高,個股則是將參數設為11週。5 s0 H7 l. Q$ ?6 r; }

  I; c- w" z: b, |: o4 ]+ |0 C) q
1 ^  W) P( u  g% U  I: Q9 C' }; V
8 S# @" b) D! j. c1 l8 Z9 \
從RSV的公式 [ (C_n-L_{n}) ÷ (H_{n}-L_{n}) ]  x 100 來看,
( n1 r% W$ `& W/ i! c) {# e
/ l! V# }$ C- G  z9 T也就是 n 取 9 (指數) and 取 11 (個股);
; f) L- L/ O4 C/ f( {- ^% R
6 T+ l9 U, T% b  ~: t3 |9 f我想請問的是:5 j+ \0 n& F/ z/ t+ v
! N" m4 |" e+ c
K值線=RSV的 M1日移動平均
& {# a0 o$ E. Y8 E* p0 j
. B  B7 I: T) LD值線=K 值的 M2日移動平均
+ l3 V$ S3 P3 K+ ]8 O: l8 K  e. C) H  z
這時 M1,M2 該取多少 ?7 M/ w% T! q6 }' g4 S

: C0 y+ D6 p6 E# W
# D+ \: Q% |0 u# N3 q4 R
. w; C# F% E  }3 ]% g6 v********, ?: ?( G; w$ `

0 c5 l* }: @/ A, ?令狐沖的秘密師父 風清揚 的 獨孤九劍 有所謂的無招勝有招,這個說是容易,實際上不太可能。* o! S" O( r9 m; L

$ m0 k- t- C1 K看完校長的 5.補充說明 2007.9.12 後,看來不學 獨孤九劍 會死的更慘;學完獨孤九劍 後,假如有誰已經體會出 所謂的無招勝有招,請一定要用 "短消息" 教教我
  _1 k5 F7 q( A: ^
投資跟收藏相同 都因時間的孕育 繼而創造出最大的價值~~
遠離市場最後的輝煌,忍受市場最後的下跌~~提醒自己

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發表於 2007-9-12 23:48:05 |顯示全部樓層

回復 #5 阿桂 的帖子

一般都是<br>. j5 j+ A; R  K  o4 f
K_t=(1-a)K_[t-1]+ a * RSV_t  <br>5 }  \2 t/ T4 W8 a0 ^5 i% k
D_t=(1-a)D_[t-1]+ a * K_t <br>6 c7 ^# {5 ~$ ]
其中a=1/3

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發表於 2008-7-22 18:52:52 |顯示全部樓層
進階的果然比較複雜,要多多研究才是!

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發表於 2008-7-22 23:17:06 |顯示全部樓層
受教了…
" C- a  Q, w; W- I多看幾次來好好體悟一下!!

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認真學習

發表於 2008-8-2 16:01:13 |顯示全部樓層
僅提供另一可注意的地方:6 s8 m2 S" c/ ~( }
kd與價位產生背離時,時常伴隨而來原趨勢的阻力甚至反轉

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發表於 2008-8-5 08:00:58 |顯示全部樓層
最近出現連續多次的低檔背離,是否代表趨勢的改變?。
9 W3 }- C, q6 W, h0 b* O. k* I: q7 F而目前暫時守在6708進行,複合的第四浪。(因第二浪為簡單浪。)!

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熱心助人 基本分析小老師 基本分析達人 認真學習

發表於 2008-9-29 17:59:25 |顯示全部樓層
月KD一旦死亡交叉就是中空開始的信號
p470121

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發表於 2008-10-7 10:06:46 |顯示全部樓層
不是很懂得公式的算法,通常都以券商的看盤軟體來看
8 o: T; d* S9 p* M但通常反應都太慢(懂的不多)
* J: }/ S! g9 B" @; ?我看要在這閉關修行
7 ^2 p& K; P; H* W" x/ }0 u! A不要跟錢做對

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發表於 2008-11-23 13:14:48 |顯示全部樓層
<P>還得多研究ㄧ下,要學的真的很多</P>

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發表於 2008-12-29 21:38:28 |顯示全部樓層
看來要學的東西實在是太多了...; x/ z* }* B# q) k& q
感謝各位先進分享心得...

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發表於 2009-2-6 11:57:49 |顯示全部樓層

回覆 1# 的 austin

新同學報到,請大家多多指教。
以誠待人

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發表於 2009-2-12 23:14:41 |顯示全部樓層
<P>又多學了一些 感謝校長!!</P>

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發表於 2009-3-22 22:15:16 |顯示全部樓層
非常感謝教導!我是新手!努力研究KD中

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發表於 2009-4-1 21:27:56 |顯示全部樓層

我也想試試

KD指標的中高階運用。。。。我得努力了

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發表於 2009-4-8 00:59:37 |顯示全部樓層
原來,月,週,日,線還有這種奧妙存在.......謝謝了

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發表於 2009-5-14 01:33:46 |顯示全部樓層
ix 小弟今天首次來到這,發現這真是個好地方,請多多指教謝謝

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