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[指標] KD指標的中高階運用   [複製鏈接]

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發表於 2007-7-27 00:15:47 |顯示全部樓層
1.KD指標的交叉角度:
# E- T. W0 e! s$ \+ N" e2 m從RSV的公式 [ (C_n-L_{n}) ÷ (H_{n}-L_{n}) ]  x 100 各位可以發現,當股價跌破n日內的最低價,並以當日相對低價(下影線很短或沒有下影線)收盤時,RSV將為零,K是RSV平滑後的數值,自然K值將快速下滑,而D值因為是慢速線,所以下滑的速度將遠低於K值。
2 I( y6 {$ o; I. P各位試想,當股價在高檔而KD值也在高檔,一旦某天收盤出現上述的情況,是否KD在高檔向下交叉的角度會比較大?這種情況下,因為股價跌破n日內的最低價,多數會有停損停利的賣壓出籠,所以這種情況出現時,多數拉回的速度會比較快!
1 F5 ^2 v, A# F7 R: J) P1 s) {+ v  m5 d+ j3 l
又如果高檔出現的修正是小紅小黑K交錯出現,又或是頻頻出現下影線呢?這種情況下RSV會讓K值出現比較緩慢的下滑,此時KD交叉的角度會比較平坦,這種情況所出現的黃金交叉或死亡交叉,假訊號發生的機率較高!
. D. I, }+ c- E; ^0 D1 C9 x+ G& w1 B  Q) M

; O3 a/ B/ h, @( o. q4 S
* k# X# J8 O. b) E! P: i  G上圖是加權指數K線圖與KD指標,第一個KD交叉的角度夠陡,所以指數下跌速度很快,這種情況下沒看到『救線』出現時不可輕易進場!本圖中二根黑K後隔日馬上出現反推紅K,就是救線動作,看到救線動作後,KD走平並再度交叉向上,就可以追買!第二個KD交叉的角度剛開始並沒有很陡,可是後來馬上角度放大,只要看到角度一放大,隔日就算反彈都要退場觀望!
0 J1 ~( j) z7 d4 v' o0 W7 b1 M
- G2 T1 p6 W0 R上述內容是我個人自己的體悟,後來有看到KD原作者George Lane的教學說明比較簡單,在此補充如下:8 z& K+ D9 Z3 Y* h7 z3 E8 f1 l
2 f/ E4 L  d& K) W
Knee and Shoulder
( o/ q/ P9 p( V% R! }在一個上漲的市場中,當K向上穿越D,隨後不久K出現拉回,不過並沒有向下穿越D,並且再度轉向上走,我們稱它為膝部;相反則稱為肩膀。上圖的大圈圈所示即為肩膀,下圖則為膝部。! W/ E" ?8 D) a

2 D7 K# O  ]& g% H9 E& M' D) R9 ?* j/ j

$ Q6 ?5 j* ?4 d5 m8 \  y" j膝部的出現代表市場極可能將有一段強勁的漲升。另外,膝部在右邊出現前,左邊有時候會已經先出現K往上交叉D的情況(小反彈造成)。
1 n% {- b; H, k& z0 \& s8 }9 h" B! \' T# o9 z0 w+ w/ _  \. p  C
2.KD指標的趨勢線:' a6 T- ^" ^2 y0 W) ~' x
在一個時間規模較長的修正走勢中,KD指標經常可以繪製出趨勢線。過去趨勢線多數只繪製在K線上,很少人知道趨勢線也可以劃在技術指標當中,當修正走勢出現時,各位可以留意是否能繪製指標的下降趨勢線或收斂趨勢線,一旦趨勢線被突破,可留意趨勢可能出現扭轉!( ?$ c' b9 ]% Q! o2 H+ p$ G

# t1 R8 r4 P3 d% N3 N& E( N" F* D8 i! R% x: T4 ~
/ u& P4 R) C$ V4 {9 O
3.日週月KD指標的搭配運用
4 `" w( w. [3 t1 A) a& \3 d1 D2 B$ ]' e8 X
A.日KD指標低檔翻揚未久,K值約在50附近,週KD指標在低檔或50附近同步交叉向上,月KD指標並未處在在死亡交叉不久的狀況,此時股價上揚的角度大於或等於45度時,多數是波段漲勢剛開始未久。
* f1 ?4 Z+ j0 T: f) E; a
& f( _* r  A% S) ?B.日KD指標低檔翻揚數日,K值約在70以上,而且K值上揚速度很快,週KD指標剛交叉向下未久,此時股價上揚的角度小於45度時,多數是反彈走勢而已。
! T: h1 B7 a; x3 u1 h9 g
/ N0 {1 ]/ ?" b1 b: ZC.月KD死亡交叉未久,週KD下滑至50附近或以下,日KD低檔翻揚,此時股價上揚的角度小於45度時,多數是反彈走勢而已。
5 C% L2 Z+ M3 E; v7 W( [6 D0 X$ f5 q: N2 m# E+ n* j- h+ v4 E9 z! D
運用原則我只寫上面三個重點,其餘部分請自行觀察與體會,我希望我告訴你ABC,你不只能體會出D,甚至EFG都能想出來,那麼你就完成這一階段的功夫學習了!2 V& B: v) P/ z9 k6 l. |: Y

  ^. ^$ n# G8 Q  _9 }8 H4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充)
& O% l1 ]& H0 E( ^
6 W) c& l) h) y+ r+ J1. 有些學術論文指出KD指標無效,有些則指出有效,而認為KD指標有效的論文中,結論都是週KD的有效性高於日KD與月KD,因此各位使用KD指標時,要特別留意週KD。  {; T; l9 I& e' v( l, c  q
- S$ G* L1 D) o1 \/ \* T
2. 加權指數週KD的有效性優於個股的週KD,實證研究上指數的週KD將參數設為9,操作的獲利率與檢定的可信度較高,個股則是將參數設為11週。
( j; i* o( o1 ], D* M8 M7 e& h$ `5 K8 V2 Y9 q  v
3. 實證研究當指數出現波段漲勢時,上市公司有90%左右也會出現漲勢,上櫃公司則是80%左右,因此可以用一種另類的傻瓜投資術,亦即以週KD來研判指數是否有波段漲勢,一旦週KD在50以下出現買進訊號時,買進台指五十成分股或摩台指成分股,甚至也可以直接買進ETF,同理賣出訊號出現時則出脫或放空,這種模式的報酬率也不錯!
2 Z/ ^7 `% h3 n# h$ |2 F( K5 o7 x7 I8 U8 Z: D9 u9 G2 j
5.補充說明2007.9.12, f. s4 |& \: i6 P! {. f7 ~
4 I% d3 d0 V, O) h
A.日KD指標若將參數設定為9(原始設定),幾乎所有的研究都指出....用日KD來研判指數與個股的買賣動作,其績效將為負,簡單講就是....拿日KD(參數為9)來操作,20以下黃金交叉時買進,80以上死亡交叉時賣出,隨著時間經過...你的操作次數夠多時...一定賠錢!
3 Q  a/ G/ H2 o* X
" B% X4 L8 n$ \( M! F/ u6 `+ x* s, \B.智慧型的KD指標可以修正上述問題...就是先用電腦去模擬,找出每一檔個股最佳的日KD參數,再利用最佳化後的KD來交易,這樣就能獲得超額報酬(打敗大盤)。+ }! E! g; l3 R7 H6 @: {4 H8 |
$ t" \  A2 \4 @2 S: C$ J7 n
C.以KD指標而言,在多頭市場時正確率較高,空頭市場時則失誤率較高。2 [+ L: T3 U- x/ p2 D2 u
) Z% N( o4 {) g) [# u: R+ i( h
D.若將KD指標(參數為9)搭配MACD(參數為9、12、26)來操作,二者同步出現買訊時買進,出現賣訊時賣出,可以提高正確率...但是...還是會被大盤打敗!
7 p: u! H" n+ J7 b, L6 x. O/ u/ P) M4 ?) P  ]! h3 G" U
E.若將KD指標(參數為9)搭配MACD(參數為9、12、26)再搭配RSI(參數為6)來操作,三者同步出現買訊時買進,出現賣訊時賣出,可以提高正確率...但是...還是會被大盤打敗!如果將RSI換為6或10或20或60甚至是200日均線(過均線為買訊,破均線為賣出),多數研究的結果還是會被大盤打敗....少部分的研究結果是打敗大盤,之所以會有這種差異,應該是研究者在挑選個股、期間的差異所造成!
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發表於 2007-7-27 22:08:45 |顯示全部樓層

掌握角度,趨勢及期間特性

感謝校長這麼快就把武功密笈傳授出來,小弟的體會如下:7 h5 S7 S  `, h. G/ A; o# S
1.角度:大致急漲急跌時,KD交叉(漲時向上或跌時向下)角度會呈現比較陡的型態(角度>45度);反之,緩漲緩跌時,KD交叉角度會呈現比較緩(角度>45度).8 O! V5 e7 k+ M# ^
2.趨勢:判斷股價是否還處在既有的方向,或是已經準備轉向調頭.5 D, P6 ~# _! k
3.期間:就是校長所提的月,週,日搭配看,但觀察重點還是擺在彼此的角度及趨勢,角度代表速度,趨勢代表方向.但是日KD終究會受限於週及月的趨勢.

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發表於 2007-7-29 21:51:16 |顯示全部樓層

我告訴你ABC,你不只能體會出D

如果股價緩漲,而KD緩向下,每次KD向下低點越來越低,此弧度越小,而K值低點越來越高,此弧度越大,這樣修正背離現象,是否有法人或大戶或自家買回情形,如在此時,再續抱就對嗎?因被後或許有什麼故事要發生,正常下一般股價後會反應在KD上~不知想法正確~TKS

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發表於 2007-8-14 00:29:45 |顯示全部樓層

做功課時發現

剛剛在做功課時發現2382的日KD線2天前在低於50左又加叉向上;周KD今天在50左右交叉;月KD今天也在低於50的地方交叉向上.日MACD是最短的一根綠棒;周MACD還在紅棒區...寫出來跟大家分享一下!!

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發表於 2007-9-12 17:30:10 |顯示全部樓層

回復 #1 austin 的帖子 ==> 有事請教 校長


$ ~+ F; @8 R  D' F
$ D3 a, [7 J( R9 s3 M- v  ~4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充) and % M% ?. j0 n* y

' z  b/ @/ [8 }: g% K' S5.補充說明 2007.9.12 內文中..." D& h! H! q5 T3 y4 U! x0 ^# V
' a) S) i" e  z% _/ v) W
; v, x. ]! n4 i* o$ D
請問校長:
0 ^$ e2 `: f8 ?4 m. c. f) n& [. {9 p# X- l& l$ N
4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充) 文中提到  ( D; O1 }4 `; j+ L; U) [

' V2 k: D& d( }+ N7 O6 w+ ?加權指數週KD的有效性優於個股的週KD,實證研究上指數的週KD將參數設為 9,操作的獲利率與檢定的可信度較高,個股則是將參數設為11週。
& r3 U/ h* F" h
- n( E% o8 M" y- l& i
/ ~0 E- }* N. m- T

/ m: S% P; f, l$ W7 ~從RSV的公式 [ (C_n-L_{n}) ÷ (H_{n}-L_{n}) ]  x 100 來看,
) C# Z$ y; e$ Y) L* M& Q3 E* k9 ~, E8 H9 R5 Z# ~2 G
也就是 n 取 9 (指數) and 取 11 (個股);
9 B) v& Y7 c' O" m! u; u! l3 q& L) a% t2 }
我想請問的是:0 A. x  H/ G" i) `
% e- n5 a  ~: }' {; P  {/ q
K值線=RSV的 M1日移動平均
& B  C$ f) l3 E) a% V, n, l4 w' t# Q& R
D值線=K 值的 M2日移動平均5 O3 {6 Y0 D6 Y* X3 w+ M- o/ E

0 h; O/ `+ v# ^( j這時 M1,M2 該取多少 ?
/ S3 S3 s6 }* {6 A1 }) ?1 w; T7 @! R* i. V  T0 J5 I( h9 ]7 v1 ~. @+ s

( ]1 I. h  `) v% n% D  V
, ?2 t. X6 X" w7 h7 O* W% q: u6 ~. c********
. B0 \$ ~+ R' s* D0 R- q
4 D( c, [7 J/ Q& T" i5 x令狐沖的秘密師父 風清揚 的 獨孤九劍 有所謂的無招勝有招,這個說是容易,實際上不太可能。
% t+ g* H5 W2 ]
  A9 m8 ~; K  M9 C$ V/ N# I看完校長的 5.補充說明 2007.9.12 後,看來不學 獨孤九劍 會死的更慘;學完獨孤九劍 後,假如有誰已經體會出 所謂的無招勝有招,請一定要用 "短消息" 教教我4 t* I, b( c" \5 H
投資跟收藏相同 都因時間的孕育 繼而創造出最大的價值~~
遠離市場最後的輝煌,忍受市場最後的下跌~~提醒自己

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發表於 2007-9-12 23:48:05 |顯示全部樓層

回復 #5 阿桂 的帖子

一般都是<br>
+ P1 ?" G( U& t8 T' [9 SK_t=(1-a)K_[t-1]+ a * RSV_t  <br>( X! S. ^8 {2 U6 I6 O- [2 }: P2 C
D_t=(1-a)D_[t-1]+ a * K_t <br>3 T9 Q1 m4 V& X8 w( C
其中a=1/3

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發表於 2008-7-22 18:52:52 |顯示全部樓層
進階的果然比較複雜,要多多研究才是!

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發表於 2008-7-22 23:17:06 |顯示全部樓層
受教了…
; k0 B: F) p5 m" y多看幾次來好好體悟一下!!

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Rank: 4Rank: 4Rank: 4Rank: 4

認真學習

發表於 2008-8-2 16:01:13 |顯示全部樓層
僅提供另一可注意的地方:9 x( u4 Z8 E+ d- N/ e# ^
kd與價位產生背離時,時常伴隨而來原趨勢的阻力甚至反轉

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發表於 2008-8-5 08:00:58 |顯示全部樓層
最近出現連續多次的低檔背離,是否代表趨勢的改變?。+ [3 x9 t& e6 R1 x: q0 W
而目前暫時守在6708進行,複合的第四浪。(因第二浪為簡單浪。)!

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熱心助人 基本分析小老師 基本分析達人 認真學習

發表於 2008-9-29 17:59:25 |顯示全部樓層
月KD一旦死亡交叉就是中空開始的信號
p470121

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發表於 2008-10-7 10:06:46 |顯示全部樓層
不是很懂得公式的算法,通常都以券商的看盤軟體來看$ g5 g; k, k, P! H) @
但通常反應都太慢(懂的不多)$ I# r  L! a9 h1 q2 z. O
我看要在這閉關修行2 x* t. A; L- [  V' d2 q0 |% k
不要跟錢做對

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發表於 2008-11-23 13:14:48 |顯示全部樓層
<P>還得多研究ㄧ下,要學的真的很多</P>

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發表於 2008-12-29 21:38:28 |顯示全部樓層
看來要學的東西實在是太多了...2 w5 u# l: l- Y5 v0 ^& \0 X7 x3 A
感謝各位先進分享心得...

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發表於 2009-2-6 11:57:49 |顯示全部樓層

回覆 1# 的 austin

新同學報到,請大家多多指教。
以誠待人

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發表於 2009-2-12 23:14:41 |顯示全部樓層
<P>又多學了一些 感謝校長!!</P>

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發表於 2009-3-22 22:15:16 |顯示全部樓層
非常感謝教導!我是新手!努力研究KD中

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發表於 2009-4-1 21:27:56 |顯示全部樓層

我也想試試

KD指標的中高階運用。。。。我得努力了

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發表於 2009-4-8 00:59:37 |顯示全部樓層
原來,月,週,日,線還有這種奧妙存在.......謝謝了

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發表於 2009-5-14 01:33:46 |顯示全部樓層
ix 小弟今天首次來到這,發現這真是個好地方,請多多指教謝謝

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