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[指標] KD指標的中高階運用   [複製鏈接]

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發表於 2007-7-27 00:15:47 |顯示全部樓層
1.KD指標的交叉角度:& Y# O. i2 k+ P& i' V
從RSV的公式 [ (C_n-L_{n}) ÷ (H_{n}-L_{n}) ]  x 100 各位可以發現,當股價跌破n日內的最低價,並以當日相對低價(下影線很短或沒有下影線)收盤時,RSV將為零,K是RSV平滑後的數值,自然K值將快速下滑,而D值因為是慢速線,所以下滑的速度將遠低於K值。- l1 p$ U$ m  I7 ?
各位試想,當股價在高檔而KD值也在高檔,一旦某天收盤出現上述的情況,是否KD在高檔向下交叉的角度會比較大?這種情況下,因為股價跌破n日內的最低價,多數會有停損停利的賣壓出籠,所以這種情況出現時,多數拉回的速度會比較快!
9 X3 `$ w0 [" b& [% E! f) y' M
3 z7 W8 \! [7 Y4 W4 E3 }, W又如果高檔出現的修正是小紅小黑K交錯出現,又或是頻頻出現下影線呢?這種情況下RSV會讓K值出現比較緩慢的下滑,此時KD交叉的角度會比較平坦,這種情況所出現的黃金交叉或死亡交叉,假訊號發生的機率較高!3 N' U$ F4 u$ F- s) _0 u

. Q7 s# N/ C- c. F$ \
: {: R0 B! Z6 `
% G) Y1 }8 _1 h( t% `. ~' f上圖是加權指數K線圖與KD指標,第一個KD交叉的角度夠陡,所以指數下跌速度很快,這種情況下沒看到『救線』出現時不可輕易進場!本圖中二根黑K後隔日馬上出現反推紅K,就是救線動作,看到救線動作後,KD走平並再度交叉向上,就可以追買!第二個KD交叉的角度剛開始並沒有很陡,可是後來馬上角度放大,只要看到角度一放大,隔日就算反彈都要退場觀望!
+ _# Q* p1 d! L, d& a7 a
# ~1 m* j( [0 b# z' T4 ]; h上述內容是我個人自己的體悟,後來有看到KD原作者George Lane的教學說明比較簡單,在此補充如下:
  F3 O$ S: ^- F4 b
. g; t, X) h: L0 x8 P! HKnee and Shoulder
# J6 a0 }- D+ [+ s在一個上漲的市場中,當K向上穿越D,隨後不久K出現拉回,不過並沒有向下穿越D,並且再度轉向上走,我們稱它為膝部;相反則稱為肩膀。上圖的大圈圈所示即為肩膀,下圖則為膝部。8 n# S$ m: [3 C, Z# H0 ]( v
# o- [9 u  E: S
6 @* f1 A4 j3 `; Z
, N. E8 q+ ]# L- m3 |/ u
膝部的出現代表市場極可能將有一段強勁的漲升。另外,膝部在右邊出現前,左邊有時候會已經先出現K往上交叉D的情況(小反彈造成)。
1 S% m' g) h% Y( b7 Y4 k; u6 u) j" ~( x2 K! L1 u5 v) z/ T9 d
2.KD指標的趨勢線:
8 v$ x. ^! W1 z5 J在一個時間規模較長的修正走勢中,KD指標經常可以繪製出趨勢線。過去趨勢線多數只繪製在K線上,很少人知道趨勢線也可以劃在技術指標當中,當修正走勢出現時,各位可以留意是否能繪製指標的下降趨勢線或收斂趨勢線,一旦趨勢線被突破,可留意趨勢可能出現扭轉!
- }6 ^  v. v. B% _* ^+ l/ j
# K# L  x- E: d/ R" p) L% M4 i# K* i7 f' f

/ S' G+ D; R. R. n# m$ k) K3.日週月KD指標的搭配運用
3 `# \, ]8 P( C* Q: E/ l
& o1 N: m( l% }: |& bA.日KD指標低檔翻揚未久,K值約在50附近,週KD指標在低檔或50附近同步交叉向上,月KD指標並未處在在死亡交叉不久的狀況,此時股價上揚的角度大於或等於45度時,多數是波段漲勢剛開始未久。
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B.日KD指標低檔翻揚數日,K值約在70以上,而且K值上揚速度很快,週KD指標剛交叉向下未久,此時股價上揚的角度小於45度時,多數是反彈走勢而已。
7 }, i7 t. Z4 d5 c- K$ d! ~- C9 b& g* V% g3 @
C.月KD死亡交叉未久,週KD下滑至50附近或以下,日KD低檔翻揚,此時股價上揚的角度小於45度時,多數是反彈走勢而已。
" F$ l0 H( S1 Y- P/ V' W& U4 u0 @1 e- H, [8 ]( n: n8 F5 g
運用原則我只寫上面三個重點,其餘部分請自行觀察與體會,我希望我告訴你ABC,你不只能體會出D,甚至EFG都能想出來,那麼你就完成這一階段的功夫學習了!' `% N% P. f& i0 ~# o
; B3 Z1 D5 Y  h5 m8 e
4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充)3 i9 P' M6 ^$ F) p# c3 n+ r
7 s' `  c: S# M! r
1. 有些學術論文指出KD指標無效,有些則指出有效,而認為KD指標有效的論文中,結論都是週KD的有效性高於日KD與月KD,因此各位使用KD指標時,要特別留意週KD。$ \, f' P& U& y% n: K' R+ i
# V% Q* F1 J( F1 z  M) G: {5 S% v7 w. G
2. 加權指數週KD的有效性優於個股的週KD,實證研究上指數的週KD將參數設為9,操作的獲利率與檢定的可信度較高,個股則是將參數設為11週。5 K8 N2 M/ S6 H% z2 \+ t5 I+ L
  n* O9 ^& G3 w8 [3 D6 V
3. 實證研究當指數出現波段漲勢時,上市公司有90%左右也會出現漲勢,上櫃公司則是80%左右,因此可以用一種另類的傻瓜投資術,亦即以週KD來研判指數是否有波段漲勢,一旦週KD在50以下出現買進訊號時,買進台指五十成分股或摩台指成分股,甚至也可以直接買進ETF,同理賣出訊號出現時則出脫或放空,這種模式的報酬率也不錯!
0 d* d' J4 X: m" s
. W! Z7 {4 U1 ~' \, {/ F+ Q5.補充說明2007.9.12# J7 G) D$ a2 W( ~, O$ F

) _8 U& z- v: EA.日KD指標若將參數設定為9(原始設定),幾乎所有的研究都指出....用日KD來研判指數與個股的買賣動作,其績效將為負,簡單講就是....拿日KD(參數為9)來操作,20以下黃金交叉時買進,80以上死亡交叉時賣出,隨著時間經過...你的操作次數夠多時...一定賠錢!
* ]4 S" X+ ~. {2 i! |0 i4 Q- u0 Z) T. x  W4 }+ v
B.智慧型的KD指標可以修正上述問題...就是先用電腦去模擬,找出每一檔個股最佳的日KD參數,再利用最佳化後的KD來交易,這樣就能獲得超額報酬(打敗大盤)。; l0 O) d/ x' @' S4 Y3 D- f; p

/ L! e6 e; ]- `% j1 UC.以KD指標而言,在多頭市場時正確率較高,空頭市場時則失誤率較高。
0 Q) W  x( g' s# ^( y
/ B( j8 K6 t, H$ k% G4 D; {9 l) qD.若將KD指標(參數為9)搭配MACD(參數為9、12、26)來操作,二者同步出現買訊時買進,出現賣訊時賣出,可以提高正確率...但是...還是會被大盤打敗!# p: x) d$ ~- W
9 r: s7 H5 Y* M) r
E.若將KD指標(參數為9)搭配MACD(參數為9、12、26)再搭配RSI(參數為6)來操作,三者同步出現買訊時買進,出現賣訊時賣出,可以提高正確率...但是...還是會被大盤打敗!如果將RSI換為6或10或20或60甚至是200日均線(過均線為買訊,破均線為賣出),多數研究的結果還是會被大盤打敗....少部分的研究結果是打敗大盤,之所以會有這種差異,應該是研究者在挑選個股、期間的差異所造成!4 d5 \1 W1 `  u& S* R$ m7 r
6 |. B3 s& h1 L) ~8 d' R8 z! {) c
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發表於 2007-7-27 22:08:45 |顯示全部樓層

掌握角度,趨勢及期間特性

感謝校長這麼快就把武功密笈傳授出來,小弟的體會如下:% y1 r, y" G# G) s% Z, k
1.角度:大致急漲急跌時,KD交叉(漲時向上或跌時向下)角度會呈現比較陡的型態(角度>45度);反之,緩漲緩跌時,KD交叉角度會呈現比較緩(角度>45度).
) R: f' r9 b% V% h& v* a9 z2.趨勢:判斷股價是否還處在既有的方向,或是已經準備轉向調頭.. n7 r3 K. l4 b5 U& C/ b6 [
3.期間:就是校長所提的月,週,日搭配看,但觀察重點還是擺在彼此的角度及趨勢,角度代表速度,趨勢代表方向.但是日KD終究會受限於週及月的趨勢.

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發表於 2007-7-29 21:51:16 |顯示全部樓層

我告訴你ABC,你不只能體會出D

如果股價緩漲,而KD緩向下,每次KD向下低點越來越低,此弧度越小,而K值低點越來越高,此弧度越大,這樣修正背離現象,是否有法人或大戶或自家買回情形,如在此時,再續抱就對嗎?因被後或許有什麼故事要發生,正常下一般股價後會反應在KD上~不知想法正確~TKS

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發表於 2007-8-14 00:29:45 |顯示全部樓層

做功課時發現

剛剛在做功課時發現2382的日KD線2天前在低於50左又加叉向上;周KD今天在50左右交叉;月KD今天也在低於50的地方交叉向上.日MACD是最短的一根綠棒;周MACD還在紅棒區...寫出來跟大家分享一下!!

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發表於 2007-9-12 17:30:10 |顯示全部樓層

回復 #1 austin 的帖子 ==> 有事請教 校長


7 {: y4 m4 W/ K& j& v% y  ?6 d- T
# m9 |5 i5 U5 R' G+ ?: a- \3 H4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充) and
# Y9 M+ V4 b! B) s( e1 _  f
# {- G0 Z7 `: D6 j' d9 [$ ~! q/ j* f5.補充說明 2007.9.12 內文中...
6 K1 K' o! r# p1 z6 e$ ~) U8 _
/ I- `, \, ]1 r( E" t+ l( ?( N% p8 [  [" S- S
請問校長:& B2 S( r9 a. p3 W! z6 t+ V6 x

2 _8 {- {' `, {  m# o4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充) 文中提到  
' }" L# J9 R4 ^2 Z. R8 ~) H  o% o3 U( \$ L# Q+ u' V
加權指數週KD的有效性優於個股的週KD,實證研究上指數的週KD將參數設為 9,操作的獲利率與檢定的可信度較高,個股則是將參數設為11週。" k; j# J# |) e! V. e) d
6 }6 _; b3 h) y# ^" O
% n6 G) |3 z7 a, I' `7 Q9 ?1 W

# v* H6 x7 e6 n- x& v, |, Q& ^從RSV的公式 [ (C_n-L_{n}) ÷ (H_{n}-L_{n}) ]  x 100 來看,* ?- n/ A9 z# Z5 X

0 ~1 {0 z( M$ Q4 [$ W; c7 C也就是 n 取 9 (指數) and 取 11 (個股);
' j; A# e# V. y& x& f
! X# ^% K# k$ D" H! `我想請問的是:
8 a2 M+ }3 z" q6 @) O% F' h7 ~6 p
/ M6 n4 g/ |+ h7 h- TK值線=RSV的 M1日移動平均 % h2 I4 S+ Z4 w/ K
6 T+ D7 L: m" k7 U4 u
D值線=K 值的 M2日移動平均
4 k  A/ D, Z- D/ I$ O4 l' m
# X! ~9 B# x) f, z8 n; ~2 o這時 M1,M2 該取多少 ?. z: E" e7 [; D8 g, T
1 m) e) v! Z0 h2 @) E$ H  t0 ~+ E
2 O: u( U( i4 p' D5 Y

1 s  V+ C. G7 }' f8 `4 n********& b' t9 p! K% f' O6 f% E/ ~
5 k: X  X; a! `2 n1 v
令狐沖的秘密師父 風清揚 的 獨孤九劍 有所謂的無招勝有招,這個說是容易,實際上不太可能。) X3 t( v' a0 E& Z( b5 T! J. C

% C. ^! j8 V6 Z$ m+ U看完校長的 5.補充說明 2007.9.12 後,看來不學 獨孤九劍 會死的更慘;學完獨孤九劍 後,假如有誰已經體會出 所謂的無招勝有招,請一定要用 "短消息" 教教我, [6 m$ x+ h& O& j  p7 Z, h
投資跟收藏相同 都因時間的孕育 繼而創造出最大的價值~~
遠離市場最後的輝煌,忍受市場最後的下跌~~提醒自己

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發表於 2007-9-12 23:48:05 |顯示全部樓層

回復 #5 阿桂 的帖子

一般都是<br>6 a/ b' S$ |% l) x
K_t=(1-a)K_[t-1]+ a * RSV_t  <br>
3 ^9 w( n" A$ g* T( ~' C4 x( `D_t=(1-a)D_[t-1]+ a * K_t <br>) J- e+ f* s  P# g3 m% f
其中a=1/3

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發表於 2008-7-22 18:52:52 |顯示全部樓層
進階的果然比較複雜,要多多研究才是!

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發表於 2008-7-22 23:17:06 |顯示全部樓層
受教了…
7 ~1 a: g) t# u& _) ?多看幾次來好好體悟一下!!

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認真學習

發表於 2008-8-2 16:01:13 |顯示全部樓層
僅提供另一可注意的地方:
& _% m! d5 P$ N& ]kd與價位產生背離時,時常伴隨而來原趨勢的阻力甚至反轉

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發表於 2008-8-5 08:00:58 |顯示全部樓層
最近出現連續多次的低檔背離,是否代表趨勢的改變?。) ^$ P2 c' [/ j2 \- W- U5 U
而目前暫時守在6708進行,複合的第四浪。(因第二浪為簡單浪。)!

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熱心助人 基本分析小老師 基本分析達人 認真學習

發表於 2008-9-29 17:59:25 |顯示全部樓層
月KD一旦死亡交叉就是中空開始的信號
p470121

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發表於 2008-10-7 10:06:46 |顯示全部樓層
不是很懂得公式的算法,通常都以券商的看盤軟體來看- t6 q' f  `' i  x/ F. K2 i
但通常反應都太慢(懂的不多)- G8 ]' k* c9 H3 U5 |9 e$ j" u
我看要在這閉關修行
! ~5 R. c  M6 f9 F5 h/ l: A, e( p不要跟錢做對

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發表於 2008-11-23 13:14:48 |顯示全部樓層
<P>還得多研究ㄧ下,要學的真的很多</P>

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發表於 2008-12-29 21:38:28 |顯示全部樓層
看來要學的東西實在是太多了...
1 W3 M( v) W$ u5 J感謝各位先進分享心得...

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發表於 2009-2-6 11:57:49 |顯示全部樓層

回覆 1# 的 austin

新同學報到,請大家多多指教。
以誠待人

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發表於 2009-2-12 23:14:41 |顯示全部樓層
<P>又多學了一些 感謝校長!!</P>

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發表於 2009-3-22 22:15:16 |顯示全部樓層
非常感謝教導!我是新手!努力研究KD中

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發表於 2009-4-1 21:27:56 |顯示全部樓層

我也想試試

KD指標的中高階運用。。。。我得努力了

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發表於 2009-4-8 00:59:37 |顯示全部樓層
原來,月,週,日,線還有這種奧妙存在.......謝謝了

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發表於 2009-5-14 01:33:46 |顯示全部樓層
ix 小弟今天首次來到這,發現這真是個好地方,請多多指教謝謝

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