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[指標] KD指標的中高階運用   [複製鏈接]

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發表於 2007-7-27 00:15:47 |顯示全部樓層
1.KD指標的交叉角度:1 E7 z! {, s( r$ ~: k" W
從RSV的公式 [ (C_n-L_{n}) ÷ (H_{n}-L_{n}) ]  x 100 各位可以發現,當股價跌破n日內的最低價,並以當日相對低價(下影線很短或沒有下影線)收盤時,RSV將為零,K是RSV平滑後的數值,自然K值將快速下滑,而D值因為是慢速線,所以下滑的速度將遠低於K值。$ N1 J* u5 N8 d' l/ L3 G
各位試想,當股價在高檔而KD值也在高檔,一旦某天收盤出現上述的情況,是否KD在高檔向下交叉的角度會比較大?這種情況下,因為股價跌破n日內的最低價,多數會有停損停利的賣壓出籠,所以這種情況出現時,多數拉回的速度會比較快!- B9 c0 S+ V8 ~) Z6 V6 M
* S7 r" q7 P$ q' a
又如果高檔出現的修正是小紅小黑K交錯出現,又或是頻頻出現下影線呢?這種情況下RSV會讓K值出現比較緩慢的下滑,此時KD交叉的角度會比較平坦,這種情況所出現的黃金交叉或死亡交叉,假訊號發生的機率較高!
4 y( ?) R) J' B6 n6 h! ^" _& z
1 \2 V; U$ b$ c" W2 b- h& h! F/ u; u6 L3 }2 {% C! H

4 U6 q" d) g! p上圖是加權指數K線圖與KD指標,第一個KD交叉的角度夠陡,所以指數下跌速度很快,這種情況下沒看到『救線』出現時不可輕易進場!本圖中二根黑K後隔日馬上出現反推紅K,就是救線動作,看到救線動作後,KD走平並再度交叉向上,就可以追買!第二個KD交叉的角度剛開始並沒有很陡,可是後來馬上角度放大,只要看到角度一放大,隔日就算反彈都要退場觀望!
% s( [* m! o, s% I- E
% d# G! i2 ^. C3 ^0 o+ l% Y上述內容是我個人自己的體悟,後來有看到KD原作者George Lane的教學說明比較簡單,在此補充如下:
0 ?- ~  ^# Z+ d. D. k
7 q* r5 a" \7 m, i: n2 NKnee and Shoulder, H. s( }7 r; {0 _
在一個上漲的市場中,當K向上穿越D,隨後不久K出現拉回,不過並沒有向下穿越D,並且再度轉向上走,我們稱它為膝部;相反則稱為肩膀。上圖的大圈圈所示即為肩膀,下圖則為膝部。& D; g' R3 O1 B+ G" q, V

: \, O) i' g7 h4 T, n
" r6 B8 e2 S/ R, D- o, ?
; y4 V: U9 N- [. O8 C! M! s膝部的出現代表市場極可能將有一段強勁的漲升。另外,膝部在右邊出現前,左邊有時候會已經先出現K往上交叉D的情況(小反彈造成)。+ F/ q. p. E( {" C) b1 w

6 E  W( J% a' |6 g2 T" v) p2.KD指標的趨勢線:6 U2 Q8 S5 R) S6 z6 s% U' @; E
在一個時間規模較長的修正走勢中,KD指標經常可以繪製出趨勢線。過去趨勢線多數只繪製在K線上,很少人知道趨勢線也可以劃在技術指標當中,當修正走勢出現時,各位可以留意是否能繪製指標的下降趨勢線或收斂趨勢線,一旦趨勢線被突破,可留意趨勢可能出現扭轉!4 {  Q& x$ T1 p3 W9 c5 P
3 \* A% H4 R* P0 Q# t5 `: _- Y

% o; C$ o- P( h- \  M# Q* o# t
& Y* s6 U3 w, h3.日週月KD指標的搭配運用, R0 r$ i/ t. u

+ D' s6 J  P6 I5 q5 v- zA.日KD指標低檔翻揚未久,K值約在50附近,週KD指標在低檔或50附近同步交叉向上,月KD指標並未處在在死亡交叉不久的狀況,此時股價上揚的角度大於或等於45度時,多數是波段漲勢剛開始未久。
2 ~+ \8 i( [' m4 a# Y4 W
1 K# Y! \# g0 Y9 g) jB.日KD指標低檔翻揚數日,K值約在70以上,而且K值上揚速度很快,週KD指標剛交叉向下未久,此時股價上揚的角度小於45度時,多數是反彈走勢而已。1 K1 w$ n4 e& D/ L4 {
8 `6 \7 p* `4 P9 z3 g# i7 {! p, `
C.月KD死亡交叉未久,週KD下滑至50附近或以下,日KD低檔翻揚,此時股價上揚的角度小於45度時,多數是反彈走勢而已。
( E: f# V9 T" V* [6 B! m6 j$ r! w7 n! K3 I' Y" y
運用原則我只寫上面三個重點,其餘部分請自行觀察與體會,我希望我告訴你ABC,你不只能體會出D,甚至EFG都能想出來,那麼你就完成這一階段的功夫學習了!
2 u: E4 C2 L+ s* B& X, M. V6 L+ d* f& B
4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充)6 @9 q& K( M0 }8 e3 ~2 L

' t7 k/ N. Z! V  T: B3 F7 Q8 r1. 有些學術論文指出KD指標無效,有些則指出有效,而認為KD指標有效的論文中,結論都是週KD的有效性高於日KD與月KD,因此各位使用KD指標時,要特別留意週KD。# C1 e6 j" a9 E

& h& I6 ~! `" o, P6 B2. 加權指數週KD的有效性優於個股的週KD,實證研究上指數的週KD將參數設為9,操作的獲利率與檢定的可信度較高,個股則是將參數設為11週。
: f0 U, F9 }' W, B0 r5 P5 j, G; V. I( i& m" ?) j, x5 ?# {* u
3. 實證研究當指數出現波段漲勢時,上市公司有90%左右也會出現漲勢,上櫃公司則是80%左右,因此可以用一種另類的傻瓜投資術,亦即以週KD來研判指數是否有波段漲勢,一旦週KD在50以下出現買進訊號時,買進台指五十成分股或摩台指成分股,甚至也可以直接買進ETF,同理賣出訊號出現時則出脫或放空,這種模式的報酬率也不錯!
  W& z3 L7 ]3 ~- P, Q" n- u. R7 A: v. k0 \& Q& t+ X# X
5.補充說明2007.9.12
& Q6 Q; I& O  ?- Q/ l  _( s4 M' r. f: }$ T. R5 _) Q4 U
A.日KD指標若將參數設定為9(原始設定),幾乎所有的研究都指出....用日KD來研判指數與個股的買賣動作,其績效將為負,簡單講就是....拿日KD(參數為9)來操作,20以下黃金交叉時買進,80以上死亡交叉時賣出,隨著時間經過...你的操作次數夠多時...一定賠錢!
& g; r- J. X  U( _! B
" N4 r' v. z2 f. VB.智慧型的KD指標可以修正上述問題...就是先用電腦去模擬,找出每一檔個股最佳的日KD參數,再利用最佳化後的KD來交易,這樣就能獲得超額報酬(打敗大盤)。
4 O- J' B5 {$ R3 Q5 h
" r8 R( q& r: I3 \: ~C.以KD指標而言,在多頭市場時正確率較高,空頭市場時則失誤率較高。
' U; `" o* {+ _* V( W) L% P
# E! [" N8 t( d. @+ ?  ID.若將KD指標(參數為9)搭配MACD(參數為9、12、26)來操作,二者同步出現買訊時買進,出現賣訊時賣出,可以提高正確率...但是...還是會被大盤打敗!
# O- p0 T* w8 r
" N9 }: S, j+ g  f$ x& C$ M8 uE.若將KD指標(參數為9)搭配MACD(參數為9、12、26)再搭配RSI(參數為6)來操作,三者同步出現買訊時買進,出現賣訊時賣出,可以提高正確率...但是...還是會被大盤打敗!如果將RSI換為6或10或20或60甚至是200日均線(過均線為買訊,破均線為賣出),多數研究的結果還是會被大盤打敗....少部分的研究結果是打敗大盤,之所以會有這種差異,應該是研究者在挑選個股、期間的差異所造成!% O, ^3 q2 m& c' |. K  {# Q

( A% Y' f; E& s2 ^+ B
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發表於 2007-7-27 22:08:45 |顯示全部樓層

掌握角度,趨勢及期間特性

感謝校長這麼快就把武功密笈傳授出來,小弟的體會如下:% t& B( A- p( y6 a- I0 Y
1.角度:大致急漲急跌時,KD交叉(漲時向上或跌時向下)角度會呈現比較陡的型態(角度>45度);反之,緩漲緩跌時,KD交叉角度會呈現比較緩(角度>45度).0 D' e1 w0 F* f6 t! l" {* }4 w
2.趨勢:判斷股價是否還處在既有的方向,或是已經準備轉向調頭.
( j/ Z# H9 T5 g: g$ h3.期間:就是校長所提的月,週,日搭配看,但觀察重點還是擺在彼此的角度及趨勢,角度代表速度,趨勢代表方向.但是日KD終究會受限於週及月的趨勢.

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發表於 2007-7-29 21:51:16 |顯示全部樓層

我告訴你ABC,你不只能體會出D

如果股價緩漲,而KD緩向下,每次KD向下低點越來越低,此弧度越小,而K值低點越來越高,此弧度越大,這樣修正背離現象,是否有法人或大戶或自家買回情形,如在此時,再續抱就對嗎?因被後或許有什麼故事要發生,正常下一般股價後會反應在KD上~不知想法正確~TKS

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發表於 2007-8-14 00:29:45 |顯示全部樓層

做功課時發現

剛剛在做功課時發現2382的日KD線2天前在低於50左又加叉向上;周KD今天在50左右交叉;月KD今天也在低於50的地方交叉向上.日MACD是最短的一根綠棒;周MACD還在紅棒區...寫出來跟大家分享一下!!

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發表於 2007-9-12 17:30:10 |顯示全部樓層

回復 #1 austin 的帖子 ==> 有事請教 校長


4 X; ~6 \* D1 I  ^% z, n$ S$ r7 a4 W: R! @3 n# P$ i8 D  N
4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充) and   L; v7 \$ e* e4 D9 a. |
$ o- O6 U$ e* v+ @) P
5.補充說明 2007.9.12 內文中...
' E# K9 C+ m* M4 h" w2 d
& @. _, G5 e$ V5 c; X: L! L8 }! C: n3 Y" z+ ^+ B
請問校長:% `* J* s# H9 n. A1 [% j
( h2 Q& J* Q/ Q/ t4 F$ ?
4.日週月KD指標的有效性(2007.8.26補充) 文中提到  
2 i& _( |6 Y8 f& Q8 ~& h+ M" |$ B6 Y, l* a. \& @$ t
加權指數週KD的有效性優於個股的週KD,實證研究上指數的週KD將參數設為 9,操作的獲利率與檢定的可信度較高,個股則是將參數設為11週。
. g% c8 a0 ~/ B
9 K' ]3 ~7 X$ `* E  d
, H9 P* F- l0 ^, |$ Q# O
3 Y) \7 \0 A/ {% S4 L
從RSV的公式 [ (C_n-L_{n}) ÷ (H_{n}-L_{n}) ]  x 100 來看,
) I. B/ h6 V& a( i8 [) ?- f; [6 _2 z
也就是 n 取 9 (指數) and 取 11 (個股);# A. N! X0 }  a% \! V$ [

' M* l& F7 g- ]- J4 c  d我想請問的是:
) t2 ^; O8 k2 ~0 M/ V. {* z5 T: a/ Y* K9 J7 I, `
K值線=RSV的 M1日移動平均 7 k3 z! l2 H) F: K. V- L( |: w

# E; [( X1 V( E1 MD值線=K 值的 M2日移動平均
7 j4 @- O/ m* p+ s/ M0 X
1 @1 J; O1 F. V% D! Y5 P這時 M1,M2 該取多少 ?0 g4 V9 q4 Y' ^9 n
3 f" P$ J! m6 _8 E* O6 `
/ J& P8 Q5 d' @- V3 G5 g
$ s7 V, c' E% b! B
********
% M1 R  G* X+ ^8 w. Y
+ Q7 j% i3 Y& ^! e8 \3 G令狐沖的秘密師父 風清揚 的 獨孤九劍 有所謂的無招勝有招,這個說是容易,實際上不太可能。0 ]! B" B  w( Y1 I& D# f3 T
5 O' N9 |& R% J
看完校長的 5.補充說明 2007.9.12 後,看來不學 獨孤九劍 會死的更慘;學完獨孤九劍 後,假如有誰已經體會出 所謂的無招勝有招,請一定要用 "短消息" 教教我
$ Y3 ^! G7 o: B1 J, v  C
投資跟收藏相同 都因時間的孕育 繼而創造出最大的價值~~
遠離市場最後的輝煌,忍受市場最後的下跌~~提醒自己

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發表於 2007-9-12 23:48:05 |顯示全部樓層

回復 #5 阿桂 的帖子

一般都是<br># ^0 v& T3 V3 h( i
K_t=(1-a)K_[t-1]+ a * RSV_t  <br>
) m% L6 x* H& C& W  D+ SD_t=(1-a)D_[t-1]+ a * K_t <br>) E1 B# I& y2 c, A3 H
其中a=1/3

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發表於 2008-7-22 18:52:52 |顯示全部樓層
進階的果然比較複雜,要多多研究才是!

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發表於 2008-7-22 23:17:06 |顯示全部樓層
受教了…
8 A& X* ]- ?- Q多看幾次來好好體悟一下!!

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Rank: 4Rank: 4Rank: 4Rank: 4

認真學習

發表於 2008-8-2 16:01:13 |顯示全部樓層
僅提供另一可注意的地方:
; W5 u5 k' C% m! s" vkd與價位產生背離時,時常伴隨而來原趨勢的阻力甚至反轉

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發表於 2008-8-5 08:00:58 |顯示全部樓層
最近出現連續多次的低檔背離,是否代表趨勢的改變?。) Q  T; ~# X  B4 K
而目前暫時守在6708進行,複合的第四浪。(因第二浪為簡單浪。)!

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熱心助人 基本分析小老師 基本分析達人 認真學習

發表於 2008-9-29 17:59:25 |顯示全部樓層
月KD一旦死亡交叉就是中空開始的信號
p470121

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發表於 2008-10-7 10:06:46 |顯示全部樓層
不是很懂得公式的算法,通常都以券商的看盤軟體來看( j# r1 J9 D5 I: k$ D. V
但通常反應都太慢(懂的不多)
* r" F& o. Q) f0 x1 a我看要在這閉關修行+ G/ @: V" Y" v9 _3 [6 O5 n
不要跟錢做對

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發表於 2008-11-23 13:14:48 |顯示全部樓層
<P>還得多研究ㄧ下,要學的真的很多</P>

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發表於 2008-12-29 21:38:28 |顯示全部樓層
看來要學的東西實在是太多了...
0 _9 j7 g, Z* ]; A$ a感謝各位先進分享心得...

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發表於 2009-2-6 11:57:49 |顯示全部樓層

回覆 1# 的 austin

新同學報到,請大家多多指教。
以誠待人

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發表於 2009-2-12 23:14:41 |顯示全部樓層
<P>又多學了一些 感謝校長!!</P>

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發表於 2009-3-22 22:15:16 |顯示全部樓層
非常感謝教導!我是新手!努力研究KD中

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發表於 2009-4-1 21:27:56 |顯示全部樓層

我也想試試

KD指標的中高階運用。。。。我得努力了

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發表於 2009-4-8 00:59:37 |顯示全部樓層
原來,月,週,日,線還有這種奧妙存在.......謝謝了

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發表於 2009-5-14 01:33:46 |顯示全部樓層
ix 小弟今天首次來到這,發現這真是個好地方,請多多指教謝謝

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